تحليل سوق العملات المشفرة الجديد من Gate (14 نوفمبر): انهيار بيتكوين تحت 100,000، وصول سوق الدببة "الذعر الشديد"

تظهر تحليل سوق العملات الرقمية في 14 نوفمبر أن سعر البيتكوين الحالي هو 99,354.8 دولار، ومؤشر الخوف والطمع قد هبط إلى 16 نقطة، مما يعني أنه في مرحلة “خوف شديد”، وثقة المستثمرين منخفضة. من الجدير بالذكر أنه في وقت تذبذب العملات الرئيسية، ظهرت تباينات في أداء الألتكوين، حيث شهدت عملة JCT3S زيادة كبيرة بنسبة 35.21% في يوم واحد.

BTC و ETH عملة رئيسية طرق جانبية

سعر البيتكوين الحالي هو 99,354.8 دولار، مع انخفاض بنسبة 0.34% خلال 24 ساعة، ويظهر في نطاق 110,000 دولار حركة جانبية قصيرة الأجل. بلغ حجم التداول اليومي لـ BTC أكثر من 17 مليار USDT، مما يدل على عمق تداول كافٍ في السوق، والسيولة صحية. يقع مستوى الدعم الرئيسي عند 98,000 دولار، بينما مستوى المقاومة عند 104,050 دولار. من الناحية الفنية، يبدو أن البيتكوين يشكل منطقة تجميع نسبياً مستقرة، في انتظار اختراق اتجاهي.

الاستمرار في تفاؤل المؤسسات هو دعم مهم لأسعار البيتكوين الحالية. تجاوزت كمية عملات الشركات المدرجة في البورصة 1,000,000 عملة، وهذا يعتبر علامة بارزة، حيث يظهر اعتراف المستثمرين المؤسسيين بالقيمة طويلة الأجل للبيتكوين. هذا النوع من الشراء المستمر من قبل المؤسسات يوفر دعماً أساسياً للأسعار، حتى في ظل تراجع المشاعر السوقية على المدى القصير، إلا أن المنطق الأساسي لا يزال ثابتاً. في تحليل سوق الأصول الرقمية، غالباً ما تعتبر كمية حيازة المؤسسات مؤشراً مهماً لتحديد الاتجاهات طويلة الأجل.

سعر الإيثيريوم الحالي 3,203.85 دولار، وتراجع بنسبة 0.87% خلال 24 ساعة، ويتذبذب حول 4,300 دولار. حجم التداول اليومي لـ ETH يقارب 91 مليون USDT، والسيولة متوفرة أيضاً بكثرة. مستوى الدعم الرئيسي يقع عند 3,153.93 دولار، بينما مستوى المقاومة عند 3,565.24 دولار. التطور المستدام للنظام البيئي هو الميزة الأساسية للإيثيريوم، حيث يظهر إضافة 2 مليار USDT على السلسلة طلباً قوياً على العملات المستقرة، مما يوفر أساساً جيداً للسيولة لنظام DeFi.

بيانات الأساسية للعملة الرئيسية

بيتكوين：99,354.8 دولار (-0.34%)｜حجم التداول 170 مليار USDT｜الدعم 98,000｜المقاومة 104,050

ETH: 3,203.85 دولار (-0.87%) | حجم التداول 91 مليار USDT | دعم 3,153.93 | مقاومة 3,565.24

تقسيم سوق الألتكوين واضح

في وقت تذبذب عملة رئيسية ، شهدت بعض altcoins ارتفاعات ضخمة ، وهذه الظاهرة الشائعة في تحليل سوق الأصول الرقمية. عندما تقع بيتكوين وإيثيريوم في حالة من التذبذب والتصحيح ، يميل رأس المال إلى التدفق نحو altcoins ذات القيمة السوقية الصغيرة والمرونة العالية بحثًا عن عوائد قصيرة الأجل.

كان JCT3S هو الأكثر لفتا للنظر ، حيث تم تداوله عند 0.54905 دولار ، مرتفعا بنسبة 35.21٪ في 24 ساعة ، بحجم 285,909.7 وحدة. يظهر هذا المستوى من مكاسب اليوم الواحد أن العملة قد حظيت باهتمام تمويل مركز، ولكنه يعني أيضا أن التقلبات عالية للغاية، وأن المخاطر والفرص تتعايش. كانت AIA3S قوية بالمثل ، حيث تم تداولها عند 1.19075 دولار ، بزيادة على مدار 24 ساعة بنسبة 30.85٪ ، بحجم 92,878.9 وحدة.

GIGS رغم أن سعر الوحدة منخفض للغاية، حيث يبلغ 0.000008081 دولار فقط، إلا أن نسبة الزيادة خلال 24 ساعة بلغت 27.58%، وبلغ حجم التداول 1.59 مليار وحدة. غالبًا ما تجذب العملات ذات السعر المنخفض المستثمرين الأفراد، نظرًا لأن الشعور “بامتلاك كميات كبيرة من الرموز” أسهل نفسياً للتقبل، لكن هذه الأنواع من العملات تحمل أيضًا أعلى المخاطر، ويجب تقييم السيولة والأسس الأساسية للمشروع بعناية.

عادةً ما يُعتبر ظاهرة انفجار جماعي لهذه العملات البديلة في تحليل سوق الأصول الرقمية انعكاسًا قصير الأجل لمشاعر السوق. عندما تفتقر العملات الرئيسية إلى اتجاه واضح، تبحث الأموال المضاربة عن الفرص القصيرة الأجل. ومع ذلك، فإن هذا الارتفاع غالبًا ما يكون غير مستدام، ويجب على المستثمرين توخي الحذر من مخاطر الشراء عند الارتفاع.

مؤشر الخوف والطمع 16 نقطة يشير إلى خوف شديد

! مؤشر الخوف والجشع

（المصدر：Gate）

مؤشر الخوف والطمع لبيتكوين الحالي هو 16 نقطة، ويقع في مرحلة “خوف شديد”. هذا المؤشر يجمع بين عدة أبعاد مثل التقلب، زخم السوق، مشاعر وسائل التواصل الاجتماعي، استطلاعات الرأي، وهيمنة سوق بيتكوين، كلما كانت القيمة أقل، كانت السوق أكثر خوفًا. تظهر البيانات التاريخية أنه عندما يكون مؤشر الخوف والطمع أقل من 20، غالبًا ما يتوافق ذلك مع فرص جيدة للشراء على المدى المتوسط والطويل، لأن السوق قد استوعب بالفعل المشاعر السلبية.

ثقة المستثمرين منخفضة، والمشاعر الحذرة ملحوظة على المدى القصير. تتراوح تقلبات العملات الرئيسية خلال اليوم في حدود 1%، وهذه النسبة المنخفضة من التقلبات مع مؤشر المشاعر المتطرفة من الخوف تشكل تركيبة مثيرة للاهتمام. من ناحية، تعني نسبة التقلبات المنخفضة أن السوق في حالة جمود، حيث تتوازن قوى المشترين والبائعين؛ من ناحية أخرى، تظهر المشاعر المتطرفة من الخوف أن المستثمرين عمومًا يحملون توقعات متشائمة، لكن لم تتحول بعد إلى إجراءات بيع فعلية.

تقييم صحة السيولة يظهر أن BTC و ETH يظهران تقلبًا طفيفًا، مع فرق سعر ضئيل، وفضاء محدود للتحكيم. هذه الحالة من السيولة الوفيرة ولكن عدم وجود اتجاه، تشير عادةً في تحليل سوق الأصول الرقمية إلى أن السوق في انتظار محفز. قد يأتي هذا المحفز من بيانات الاقتصاد الكلي، أو تغييرات في السياسات التنظيمية، أو اختراقات تقنية كبيرة.

استراتيجيات الاستثمار وإدارة المراكز المقترحة

استنادًا إلى تحليل سوق الأصول الرقمية الحالي، يُوصى باستراتيجية التداول القصيرة الأجل بالبحث عن فرص الدخول ضمن نطاق 98,000 إلى 100,000 دولار للبيتكوين. هذا النطاق هو منطقة دعم فني وأيضًا نقطة نفسية، وعادة ما يظهر فيه دعم كبير من المشترين. يجب وضع وقف الخسارة عند 97,000 دولار، وإذا تم كسر هذا السعر، فهذا يعني أن الدعم قد فشل، ويجب الخروج في الوقت المناسب للسيطرة على المخاطر. هدف جني الأرباح محدد عند 105,000 دولار، حيث قد يفتح اختراق هذا المستوى الضغوط جولة جديدة من الارتفاع.

إدارة المراكز هي جوهر التحكم في المخاطر. يُنصح المستثمرون المحافظون بتخصيص 20% إلى 30% من المراكز، حيث يتيح هذا التخصيص المشاركة في ارتفاع السوق دون تحمل خسائر كبيرة بسبب الانخفاض. يمكن للمستثمرين العدوانيين تخصيص 40% من المراكز، ولكن يجب عليهم الالتزام الصارم بقواعد وقف الخسارة. التصنيف الحالي للمخاطر هو مخاطر متوسطة، ويوصى بالاستثمار على دفعات بدلاً من الشراء الكامل مرة واحدة.

فيما يتعلق بتوزيع الاستثمارات على المدى المتوسط، فإن تقييم الاتجاه هو حذر يميل إلى الصعود، وتعتبر تدفقات الأموال المؤسسية المستمرة هي أهم عوامل الدعم. يُقترح توزيع 60% على BTC و40% على ETH، حيث يجمع هذا التوزيع بين خاصية تخزين قيمة البيتكوين وإمكانات نمو نظام الإيثيريوم البيئي. يجب مراقبة السياسات التنظيمية لـ SEC واتجاهات الاستثمارات المؤسسية كعوامل رئيسية، حيث سيكون لهذين العاملين تأثير حاسم على الاتجاهات على المدى المتوسط.

تحليل السيناريو واستراتيجيات الاستجابة

سيناريو السوق الصاعدة: زيادة تخصيص ETH و BTC، حيث أن ETH لديه مرونة أعلى وقد يتفوق على BTC

سيناريو السوق الهابطة: الاحتفاظ بالنقد ومراكز العملات المستقرة، انتظار فرصة دخول أفضل

تحذير المخاطر وآفاق السوق

تشمل تحديد المخاطر الأساسية أربعة جوانب. في جانب المخاطر النظامية، لا يزال عدم اليقين الاقتصادي الكلي العالمي قائماً، حيث أن سياسة أسعار الفائدة لمجلس الاحتياطي الفيدرالي، والصراعات الجيوسياسية، وغيرها من العوامل قد تؤدي إلى تقلبات شديدة في السوق. في جانب مخاطر العملات، فإن تغييرات السياسة التنظيمية هي أكبر عامل عدم يقين، وقد يؤدي تعزيز لجنة الأوراق المالية والبورصات لرقابة الأصول الرقمية إلى التأثير سلباً على مشاعر السوق.

لا يمكن تجاهل مخاطر السيولة، حيث أن المشاعر السلبية الحالية في السوق قد تؤدي إلى انكماش السيولة. في حال حدوث عمليات بيع فزع، فإن نقص السيولة سيزيد من تقلبات الأسعار. فيما يتعلق بمخاطر التنظيم، لا يزال موقف هيئة الأوراق المالية والبورصات (SEC) من تنظيم التشفير يتطور، وأي تدابير تنظيمية كبيرة قد تؤدي إلى ردود فعل عنيفة في السوق.

تظهر تقديرات احتمالية آفاق السوق أن احتمال الارتفاع المتذبذب هو 50%، وذلك بناءً على تدفق المؤسسات المستمر والدعم الفني. احتمال التحرك الجانبي هو 30%، وإذا كان هناك نقص في المحفزات الواضحة، فقد يستمر السوق في التذبذب ضمن النطاق الحالي. احتمال التراجع التصحيحي هو 20%، وإذا تم كسر مستوى الدعم أو حدثت أخبار سلبية كبيرة، فقد يؤدي ذلك إلى تصحيح قصير الأجل.