تعرف على العقود الآجلة الدائمة! سر الثراء بين عشية وضحاها

في عالم العملات الرقمية، يوم واحد يعادل عشر سنوات في الحياة. هذه الجملة جعلت الكثير من الناس يندفعون إلى سوق العقود وهم يحملون حلم "الثراء السريع"، لكنهم في النهاية أصبحوا "وقودًا بشريًا" للبورصات. اليوم، سأكشف بطريقة مباشرة عن الغلاف الرائع للعقود، ليكون واضحًا لك: أنت تركز على الفرصة، بينما تركز البورصة على رأس مالك.
🎲ما هي العقود الآجلة الدائمة؟ النسخة "الخالدة" من العقود الآجلة
العقود الآجلة الدائمة، في جوهرها، هي اتفاقية مراهنة بلا تاريخ انتهاء. إنها بمثابة مراهنة بينك وبين السوق على ما إذا كانت الأسعار سترتفع أو تنخفض في المستقبل. إنها تشبه "العقود الآجلة"، ولكنها أكثر إثارة، حيث لا يوجد "تاريخ انتهاء"، يمكنك الاستمرار في المراهنة إلى الأبد.
👉 أعطي مثالاً:
تتوقع سعر البطيخ: يمكنك "شراء الارتفاع" أو "شراء الانخفاض".
إذا اشتريت على الارتفاع، تعتقد أن البطيخ سيرتفع من 1 يوان إلى 2 يوان. أنت "تتفق" على شراءه بسعر 1 يوان، وعندما يرتفع إلى 2 يوان، تبيعه، وتحقق ربحًا قدره 1 يوان.
إذا كنت تريد البيع على المكشوف، تعتقد أن البطيخ سينخفض من 1 يوان إلى 5 جياو. أولاً، تستعير بطيخة، ثم تبيعها على الفور بسعر 1 يوان، وعندما ينخفض السعر إلى 5 جياو، تشتريها مرة أخرى وتعيدها. من خلال هذه العملية من البيع والشراء، تكسب 5 جياو من الفرق.
بغض النظر عن ارتفاع أو انخفاض السوق، لديك فرصة لكسب المال، طالما أنك تخمن الاتجاه بشكل صحيح.
الجميع يعرف عن السوق الفوري، على سبيل المثال، إذا كان ثمن البطيخ 10 يوان، فعليك دفع 10 يوان لشراء واحد.
يمكنك استخدام "الرافعة المالية" في العقود. إذا استخدمت رافعة مالية بنسبة 10 أضعاف، ستحتاج فقط إلى دفع 1 دولار (وهذا ما يسمى الهامش)، مما يتيح لك السيطرة على قيمة بطيخ بقيمة 10 دولارات!
😈 عندما تكسب: ارتفع سعر البطيخ إلى 11 يوان (زيادة 10%)، استخدمت 1 يوان كأصل، وكسبت 1 يوان، معدل العائد 100%!
💀 عند الخسارة: ينخفض سعر البطيخ إلى 9 يوان (انخفاض 10%)، فإن رأس المال الخاص بك البالغ 1 يوان سيخسر بالكامل (تصفية).
الرافعة المالية يمكن أن تجعلك تكسب بسرعة كبيرة، لكنها يمكن أن تجعلك تموت بسرعة أكبر. إنها تضخم أرباحك، وتضخم مخاطر أكبر.
غالبًا ما يكون هناك ظاهرة تُسمى "إدخال الدبوس"، حيث ينخفض السعر فجأة ثم يعود أو يرتفع فجأة ثم يعود، ورأس المال الخاص بك سيكون على هذا النحو فقط، طالما أن السعر حتى لو لمسة واحدة فقط لثانية واحدة يصل إلى سعر التصفية الخاص بك، فسيتم تصفيته على الفور.
🧠 3 مفاهيم أساسية يجب أن تفهمها لضمان سلامتك
تنقسم العقود إلى نوعين، أحدهما يسمى الوضع الكامل والآخر يسمى الوضع المتدرج.
🛡️الرافعة الكاملة تعني تصور الهامش الخاص بك (رأس المال) ككل الأموال الموجودة في محفظتك، مما يعني أن لديك هامش أكبر، مما يجعل من الصعب الانفجار. لأن لديك رأس مال قوي (كل أموال المحفظة تدعمك)، يمكنك تحمل تقلبات أسعار أكبر. على سبيل المثال، إذا كانت هناك خسارة عائمة في صفقة ما، يمكن أن تُستخدم أرباح الصفقات الأخرى أو الأموال غير المستخدمة في محفظتك للتعويض، مما يسمح لك بتحمل الضغوط لفترة أطول. ولكن! عندما تنفجر، تنفجر كلها! إذا كانت اتجاهات السوق ضدك تمامًا، مما يؤدي في النهاية إلى الانفجار، فستفقد كل الأموال في حساب العقد الخاص بك (كل المحفظة) دفعة واحدة.
🎯الاستثمار الجزئي يعني أنك تأخذ مبلغًا ثابتًا من محفظتك الإجمالية (مثل 100 يوان) كأموال للرهان في جولة واحدة. سواء ربحت أو خسرت في هذه الجولة، يتم احتساب ذلك فقط من هذا المبلغ 100 يوان. حتى إذا كنت تلعب بشكل سيء في هذه الجولة وخسرت، فإن أقصى ما يمكنك خسارته هو هذا المبلغ 100 يوان الذي أخرجته. ستظل أموالك الأخرى في محفظتك سليمة. العيب هو أن رأس المال صغير، مما يجعله عرضة للخسارة. لأنه إذا كنت قد أخرجت 100 يوان فقط للعب، فإن أي حركة صغيرة في الاتجاه المعاكس قد تؤدي إلى خسارتك لهذا المبلغ 100 يوان، مما يجعلك عرضة للتصفية القسرية (الخسارة). هذا مناسب للمبتدئين لتجربة السوق، أو لوضع رهانات متعددة في اتجاهات مختلفة في نفس الوقت.
هناك مفهوم آخر وهو معدل التمويل. معدل التمويل هو أحد المفاهيم الأكثر إرباكًا في العقود الآجلة الدائمة، لكن في الواقع، منطقته الأساسية بسيطة جدًا.
تخيّل أنك في كازينو، وهناك طاولة قمار "تخمين الارتفاع والانخفاض": الأشخاص الذين يراهنون على "الارتفاع" (المشترين) يجلسون في جانب، والأشخاص الذين يراهنون على "الانخفاض" (البائعين) يجلسون في الجانب الآخر، في الظروف العادية، يجب أن يكون عدد الأشخاص من الجانبين متساوي تقريبًا، مما يجعل المقامرة متوازنة.
لكن فجأة، هناك خبر جيد، معظم الناس بدأوا يراهنون على "الارتفاع". في هذه اللحظة، اكتشف صاحب الكازينو مشكلة:
إذا استمر السعر في الارتفاع بالفعل، فإن الذين يراهنون على "الارتفاع" سيحققون أرباحًا جنونية، بينما سيخسر الذين يراهنون على "الانخفاض" كل شيء ويخرجون. على المدى الطويل، لن يبقى أحد في طاولة القمار ليقوم بالمراهنة على "الانخفاض"، وستنهار هذه اللعبة.
ماذا أفعل؟
فكر صاحب الكازينو في طريقة: قام بتحصيل "رسوم التوازن" من الطرف الذي لديه الأغلبية (الذين يراهنون على "الارتفاع") ثم منحها للطرف الذي لديه الأقلية (الذين يراهنون على "الانخفاض").
لماذا تفعل ذلك؟
1. تشجيع الضعفاء: أعطِ من يراهن على "الهبوط" بعض المساعدات ليبقوا، ويواصلوا اللعب.
2. تذكير الأقوياء: قل للذين يراهنون على "الارتفاع": "أنتم متحمسون للغاية، يجب أن تهدأوا، فامتلاك هذا الاتجاه له تكلفة."
هذه "رسوم التوازن" هي 【نسبة التمويل】 في العقد.
كيف تعمل معدل التمويل في العقد؟
إذا كان هناك عدد كبير من الأشخاص الذين يتوقعون ارتفاع السوق (شراء) مقارنةً بأولئك الذين يتوقعون انخفاضه (بيع)، فإن المشترين يجب أن يدفعوا للبائعين. وإذا كان هناك عدد كبير من الأشخاص الذين يتوقعون انخفاض السوق (بيع) مقارنةً بأولئك الذين يتوقعون ارتفاعه (شراء)، فإن البائعين يجب أن يدفعوا للمشترين. عادةً ما يتم التسوية كل 8 ساعات. (مثل الساعة 0:00 و 8:00 و 16:00 بتوقيت UTC)
كيف يتم تحديد الرسوم؟
يتم حسابه بواسطة صيغة تلقائية، مع التركيز بشكل أساسي على الفارق بين سعر العقد وسعر السوق، بالإضافة إلى نسبة المتداولين في السوق. لا تحتاج إلى حسابه بنفسك، ستظهره لك البورصة.
إذا كانت نسبة التمويل إيجابية دائماً، وكانت مرتفعة جداً، فهذا يعني أن السوق متحمس جداً، والجميع يتجه نحو الشراء، يجب أن تكون حذراً، قد تحدث تصحيح قريباً. إذا كانت نسبة التمويل سلبية، فهذا يعني أن السوق متشائم جداً، والجميع يتجه نحو البيع، وقد تكون هذه إشارة على ارتداد.
لذا، في المرة القادمة التي ترى فيها معدل التمويل، يمكنك فهمه على أنه "ضريبة توازن السوق" أو "رسوم تبريد المشاعر المتضخمة"!
🚨كيف تربح من ذلك؟ إذا كنت لا تزال ترغب في المحاولة، تذكر هذه القواعد الست: البقاء على قيد الحياة أهم من الربح.
أولاً، لا تحمّل الصفقة.
إن حيازة الصفقة هذه هي أول شيء يموت فيه الجميع في السوق، أنت تعتقد أن السوق سيعود، نعم، لقد عاد عدة مرات، ولكن عدم عودته مرة واحدة يكفي لإعادة ضبط حياتك. لقد رأيت الكثير من ما يسمى بالخبراء، الذين عملوا لمدة 10 سنوات، وفي النهاية فقدوا كل شيء في آخر موجة سوق، ليس لأنهم لا يعرفون كيف يتداولون، بل لأنهم لا يستطيعون الاعتراف بالهزيمة، والنتيجة هي أنهم لم يعودوا مؤهلين للحديث عن التداول.
تذكر، السوق لا يخاف من توقف خسائرك، بل يخاف من تمسكك. وقف الخسارة ليس جبناً، بل هو إنقاذ لحياتك.
ثانياً، العمليات عالية التردد
هناك أشخاص يشعرون بالحكة في جميع أنحاء أجسادهم إذا لم يقوموا بالتداول ليوم واحد، حتى لو لم يتحرك السوق، فإن أيديهم تتحرك أولاً. تعتقد أنك تتداول، لكن في الواقع أنت تبحث عن الموت. المتداولون المحترفون الحقيقيون يقومون ببضع صفقات فقط في اليوم في التداولات القصيرة، واثنتين أو ثلاث فقط في الأسبوع في التداولات الطويلة، لكن كل صفقة تكون محسوبة بدقة. كلما زادت الترددات، زادت الأخطاء، وفي النهاية، كل شيء يعتمد على العواطف في التداول. ببساطة، ليس الأمر خسارة للمال، بل استنزاف ذاتي. السوق يحب الأشخاص الذين يشعرون بالحكة في أيديهم مثل هؤلاء.
ثالثًا، إدمان متابعة السوق
مشاهدة السوق يوميًا ليست علامة على الاجتهاد، بل هي علامة على القلق. تظن أنك تتحكم في السوق، لكن في الواقع أنت تتبع حركة السوق. الشخص الذي يفهم الإيقاع حقًا هو الذي يحدد وقف الخسارة ويغلق الشاشة، فالحركة السوقية ليست شيئًا يمكنك اكتشافه، والأرباح ليست شيئًا يمكنك تخيله، فكلما قضيت وقتًا أطول في المراقبة، زادت الفوضى في مشاعرك، واهتزت يديك، وأخيرًا، عندما تقوم بالتداول، يعتمد ذلك على الاندفاع وليس على المنطق.
رابعًا، استخدم دائمًا مستودعًا احتياطيًا لإدارة المخاطر
ينصح بالاحتفاظ بمخزون رئيسي: يجب تخصيص المخزون الاحتياطي بنسبة 7:3 أو 8:2، واستكمال الشراء فقط عند حدوث انعكاس في الاتجاه أو وجود إشارات ارتداد، على ألا يتجاوز كل مرة ثلث المخزون الاحتياطي. بعد تحقيق الربح، يجب أولاً استكمال المخزون الاحتياطي، وعدم استخدامه لزيادة الرافعة المالية. مع وجود هذا الاحتياطي، يمكن تجنب الانهيار التام في مرة واحدة، كما يساعد على الحفاظ على عقلية مستقرة، مما يتيح لك البقاء في السوق لفترة أطول.
خامساً، رفض الرافعة المالية العالية.
الرافعة المالية العالية هي السبب الرئيسي لتصفية العقود! لا تلمس الرافعة المالية التي تزيد عن 10 أضعاف. الرافعة المالية 5 أضعاف ستؤدي إلى تصفية عند انخفاض 20%، بينما 10 أضعاف تحتاج فقط إلى انخفاض 10%، البقاء على قيد الحياة يعطيك فرصة.
سادسًا، التحليل الفني هو الاعتماد الوحيد.
الأساسيات: التركيز على دورة خفض الفائدة، واتجاهات السياسة (مثل السوق بعد فوز ترامب).
نموذج تقني: أنماط الشموع (رأس وكتفين، هيكل صندوق)، مؤشرات (MACD، نظام المتوسطات المتحركة).
إدارة المراكز: يجب ألا يتجاوز الحد الأقصى للخسارة في كل صفقة 5% من رأس المال، ونسبة الربح إلى الخسارة لا تقل عن 1:1.5.
قبل فترة، حدث حدث البجعة السوداء في 10.11، مع انهيار تاريخي بقيمة 20 مليار دولار، حيث تعرض 1.6 مليون شخص للذبح.
سعر BTC انخفض من 122000 دولار إلى أدنى مستوى له عند 102000 دولار، مع أكبر انخفاض تجاوز 16٪؛ سعر ETH انخفض من 4340 دولار إلى أدنى مستوى له عند 3400 دولار، مع أكبر انخفاض تجاوز 22٪؛ وانخفضت العملات الرئيسية مثل Solana (SOL) وXRP بشكل يقترب من 30٪. من الطبيعي أن يتجاوز انخفاض العملات البديلة 90٪. أولئك الذين قاموا بتداول الهامش والعقود، 98٪ منهم تعرضوا للإفلاس. كم من الناس كانوا في اليوم السابق يتفاخرون بلقطات الأرباح، وفي اليوم التالي اختفوا تمامًا، حتى لم يعد لديهم تحديثات في دوائرهم الاجتماعية.
سوق العملات الرقمية لا ينقصه الفرص، بل ينقصه الأشخاص الذين يعيشون طويلاً.
عند الضغط على زر "فتح الصفقة"، اسأل نفسك:
هل أنت من يتحكم بالعقد، أم أن العقد هو الذي يتحكم في جشعك؟
لا يحتاج البورصة إلى هزيمتك، يكفي أن تنتظر تدمير نفسك.
$GT