سبعة من أكثر الأسهم استقرارًا التي يراهن عليها المحللون قد تتضاعف قيمتها

عندما يتعلق الأمر بالعثور على أكثر الأسهم استقرارًا في سوق اليوم، فإن التحدي لا يقتصر دائمًا على العثور على شركات قوية—بل على العثور على شركات قوية تتداول بتقييمات مغرية. حدد تحليل سوقي حديث سبع شركات مدرجة في البورصة تتوافق تمامًا مع هذا الوصف، حيث تشير إجماع التحليل إلى إمكانية ارتفاعها بنسبة 100% أو أكثر على الرغم من مقاييس استقرارها النسبية.

السر في فهم سبب تأهل هذه الشركات كأكثر الأسهم استقرارًا يكمن في مقياس بسيط: بيتا. يقيس بيتا مدى تقلب السهم مقارنة بالسوق الأوسع. بيتا بقيمة 1.0 تعني تقلبًا متوسطًا؛ وأي قيمة أدنى تشير إلى استقرار نسبي. كل سهم في هذه القائمة يحمل بيتا أقل من 1.4، مع معظمها بالقرب من 1.0 أو أقل بكثير. هذا المزيج—الاستقرار مع إمكانات نمو كبيرة—يفسر لماذا يراها المستثمرون الأذكياء فرصًا معاكسة مغرية.

Exact Sciences: تميز فحص القولون والمستقيم

Exact Sciences (ناسداك: EXAS) تمثل واحدة من الشركات المعروفة ضمن قائمة أكثر الأسهم استقرارًا. منتجها الرئيسي، Cologuard، حقق نجاحًا تجاريًا ملحوظًا كاختبار غير جراحي لفحص القولون والمستقيم. يتداول السهم حول 61 دولارًا، وتستهدفه تحليلات السعر بين 73 و130 دولارًا، مما يشير إلى احتمالية مكاسب تتجاوز 100%.

يحمل السهم بيتا بقيمة 1.27، مما يدل على أنه أكثر تقلبًا بنسبة 27% من السوق بشكل عام—وهو ما يزال ضمن معايير الاستقرار. أظهرت نتائج أوائل 2024 نموًا في الإيرادات بنسبة حوالي 17% في الربع الرابع، مع توقعات بزيادة إيرادات اختبار الفحص بنسبة 31% في نفس العام. على الرغم من التحديات قصيرة الأمد، لا تزال الأعمال الأساسية مدعومة بمنتج تحويلي حقيقي في مجال الوقاية من السرطان.

Alibaba: لعبة الحوسبة السحابية في التجارة الإلكترونية الصينية

Alibaba (بورصة نيويورك: BABA) تجسد نوعية الأسهم الأكثر استقرارًا التي تقدم جاذبية معاكسة. يتداول حاليًا بأقل بكثير من أدنى هدف سعر تحليلي، حيث تصل بعض التوقعات إلى 220 دولارًا—مما يمثل أكثر من 200% من احتمالية الارتفاع.

يحافظ الشركة على بيتا منخفضة بشكل ملحوظ عند 0.47، مما يجعلها حقًا مستقرة مقارنة بتقلبات السوق الأوسع. رغم أن سوق التجارة الإلكترونية في الصين يواجه منافسة شرسة من منافسين مثل PDD Holdings ومنصة Temu، فإن هيمنة Alibaba في الحوسبة السحابية داخل الصين توفر خندقًا تنافسيًا دائمًا. أشار المستثمر البارز مايكل بوري، المعروف بأعماله الموثقة في “The Big Short”، مؤخرًا إلى أن Alibaba تمثل أكبر مركز له في شركة Scion Asset Management، مما يعزز مصداقية النظرية المعاكسة.

Sociedad Quimica y Minera: الصبر يُكافأ في الليثيوم

Sociedad Quimica y Minera (بورصة نيويورك: SQM) تروي قصة العديد من الأسهم الأكثر استقرارًا في قطاع الموارد الآن—عمليات قوية تتعرض لضغوط مؤقتة من ظروف السوق. قامت الشركة باستخراج كميات قياسية من الليثيوم في الأرباع الأخيرة، ومع ذلك تتداول الأسهم عند 43 دولارًا وتواجه ضغوطًا من فائض العرض وضغط الأسعار. تشير أهداف التحليل التي تصل إلى 90.50 دولارًا إلى احتمالية ارتفاع تتجاوز 100%.

مع بيتا بقيمة 1.05، مما يدل على تقلب سوقي متوسط، تمثل SQM لعبة معاكسة كلاسيكية لليثيوم. على الرغم من أن حجم الإنتاج في الربع الثالث زاد بنسبة 4% على أساس سنوي، إلا أن الإيرادات انخفضت بنسبة 45% بسبب فائض العرض في الصناعة. ومع ذلك، مع تثبيت صناعة السيارات الكهربائية على نطاق واسع، يبدو أن انتعاش الطلب على الليثيوم حتميًا. للمستثمرين الصبورين، تمثل SQM مثالًا على كيف يمكن أن تقدم الأسهم الأكثر استقرارًا عوائد كبيرة عندما تعود الظروف الدورية إلى طبيعتها.

Darling Ingredients: الاستدامة تلتقي بأساسيات قوية

Darling Ingredients (بورصة نيويورك: DAR) تعمل في مجال متخصص: تحويل مخلفات صناعة اللحوم إلى ديزل متجدد ومنتجات مستدامة أخرى. تقوم الشركة بمعالجة حوالي 15% من مخلفات اللحوم العالمية عبر أكثر من 260 منشأة حول العالم. تتداول حاليًا عند 42 دولارًا، وتصل أهداف السعر التحليلية إلى 120 دولارًا، مما يشير إلى إمكانية تحقيق مكاسب تتجاوز 100%.

ببيتة تبلغ 1.31، تقع DAR بين الأسهم ذات البيتة الأعلى في هذا الاستطلاع، ومع ذلك تظل مستقرة بمعايير السوق الأوسع. تتوقع الشركة أن يكون عام 2024 هو سادس سنة على التوالي تحقق فيها أرباحًا قياسية، مع أداء قوي لقطاع المكونات الأساسية. يجذب المستثمرون المهتمون بمواضيع الاستدامة تعرضًا لاتجاهات طويلة الأمد ذات معنى، مع دعم أساسي قوي.

Evotec: اكتشاف الأدوية مدعوم بالذكاء الاصطناعي

Evotec SE (ناسداك: EVO) تعمل عند تقاطع قطاعين تحويليين: اكتشاف الأدوية الصيدلانية والذكاء الاصطناعي. يتداول بالقرب من 7 دولارات، ومن المتوقع على نطاق واسع أن يتضاعف سعره. أظهرت أرباح نوفمبر نموًا في المبيعات بنسبة 14% إلى 580.1 مليون يورو، مع تأكيد الإدارة على جميع التوجيهات السابقة.

تؤكد التطورات الأخيرة على فرصة الذكاء الاصطناعي. عقدت Evotec شراكة مع الشركة الفرنسية Owkin لاكتشاف أهداف الأدوية المدعومة بالذكاء الاصطناعي، وهو أحد التطبيقات الأكثر وعدًا في المجال. كما تلقت دفعة بقيمة 25 مليون دولار من شركة Bristol-Myers Squibb تتعلق بتعاون في مجال الأعصاب. مع بيتا بقيمة 1.09، تعتبر EVO من الأسهم ذات الاستقرار النسبي بين أكثر الأسهم استقرارًا، وتقع على حافة الابتكار الصيدلاني.

Triple Flag Precious Metals: لعبة الذهب المعاكسة

Triple Flag Precious Metals (بورصة نيويورك: TFPM) تقدم ربما الموقع الأكثر معاكسة بين الأسهم الأكثر استقرارًا: شركة تدفقات وحقوق ملكية على الذهب ذات بيتا سالب. هذا يعني أن TFPM يتحرك عكس اتجاه السوق الأوسع. عندما تضعف الأسهم، عادةً ما يقوى الذهب—ومعها، أسهم TFPM.

حاليًا، مع أداء الأسواق المالية بشكل جيد، تبدو أسهم الذهب غير جذابة للمستثمرين الإجماعيين. ومع ذلك، لأولئك المقنعين بأن العملة الورقية تواجه تحديات أو يخشون من هبوط محتمل في السوق، تقدم TFPM تنويعًا للمحفظة. تحمل الشركة أهداف سعرية قوية من التحليل، مما يجعلها اختيارًا غير تقليدي ولكنه مدروس ضمن الأسهم الأكثر استقرارًا.

MGP Ingredients: الروح، الاستقرار، والقيمة طويلة الأمد

MGP Ingredients (ناسداك: MGPI) تكمل قائمة الأسهم الأكثر استقرارًا هذه بمرونة طويلة الأمد حقيقية. تنتج الشركة منتجات كحول مقطرة تتراوح بين المشروبات الروحية والإيثانول الصناعي للأدوية والتجميل. تأسست في 1941، وتحمل خبرة مؤسسية عميقة.

تتداول عند 90 دولارًا مع بيتا أقل من 0.8، مما يجعل MGPI مثالًا على الاستقرار الحقيقي. على الرغم من أن أهداف الارتفاع تشير إلى مكاسب أقل من 100%، إلا أن الشركة تلقت مؤخرًا تصنيف “أفضل أداء” من بنك الاستثمار Wedbush، الذي أدرج MGPI ضمن قائمة أفضل أفكاره. ويمثل ذلك استمرارًا لموقف Wedbush الإيجابي السابق. للمستثمرين الذين يفضلون التوازن بين الاستقرار والنمو، تقدم MGP Ingredients كلاهما.

العثور على الأسهم الأكثر استقرارًا في سوق معقدة

ما تشترك فيه هذه الشركات السبع ليس هوية القطاع—بل مبدأ بسيط: تقييمات معقولة، دعم التحليل لإمكانات ارتفاع كبيرة، ومقاييس استقرار كمية تشير إلى أنها ستصل إلى تلك الأهداف دون تقلب مفرط. في سوق غير مؤكد، تظل الأسهم الأكثر استقرارًا التي تقدم نموًا حقيقيًا أفضل صديق للمستثمر.