Se emergen señales de debilidad de Ares en el mercado de opciones del lunes: seguimiento de la actividad de puts en UPS, TTD, ARES

La sesión del lunes mostró una actividad notable en los mercados de opciones del S&P 500, con tres grandes empresas que atrajeron una atención significativa por parte de los operadores de derivados. Lo que destaca es la actividad pronunciada en opciones de venta en una posición de debilidad, lo que sugiere que los inversores están cubriéndose contra riesgos a la baja en nombres selectos, mientras muestran un sentimiento mixto en el conjunto más amplio de acciones.

El aumento en las opciones de compra de UPS apunta a una posición alcista

United Parcel Service Inc (UPS) dominó el volumen de operaciones con opciones el lunes, con 34,662 contratos que representan aproximadamente 3.5 millones de acciones subyacentes. Este nivel de negociación representó aproximadamente el 76.6% del volumen diario promedio mensual de UPS de 4.5 millones de acciones, una concentración significativa pero no extrema. El contrato más activo se centró en la opción de compra con strike de $110 que expira el 20 de febrero de 2026, con 6,488 contratos negociados, lo que equivale a aproximadamente 648,800 acciones subyacentes. La actividad elevada en las opciones de compra sugiere que los inversores institucionales están estableciendo posiciones alcistas en el gigante de la logística, apostando a movimientos al alza antes de la expiración a corto plazo.

El aumento en las opciones de venta de TTD sugiere un sentimiento cauteloso entre los inversores

Trade Desk Inc (TTD) registró un volumen sustancial de opciones de 67,255 contratos, que representan aproximadamente 6.7 millones de acciones subyacentes o aproximadamente el 68.2% de su volumen diario promedio de 9.9 millones de acciones. A diferencia del tono alcista en UPS, la acción en las opciones de TTD se centró en opciones protectoras de venta. La opción de venta con strike de $30 que expira el 20 de febrero de 2026 generó la mayor actividad con 3,028 contratos, representando aproximadamente 302,800 acciones subyacentes. Este patrón de actividad sesgada a la baja generalmente refleja preocupaciones de los inversores sobre debilidad o consolidación a corto plazo, con operadores asegurando protección contra la caída.

La actividad en opciones de Ares Management refleja debilidad en el mercado

Las operaciones con opciones de Ares Management Corp (ARES) alcanzaron los 10,999 contratos, que representan aproximadamente 1.1 millones de acciones subyacentes, un 67% del volumen diario promedio de 1.6 millones de acciones. La concentración en opciones de venta refuerza las señales de debilidad en Ares, con la opción de venta con strike de $140 que expira el 15 de enero de 2027 registrando la mayor actividad con 3,069 contratos o aproximadamente 306,900 acciones subyacentes. La prevalencia de compras de opciones de venta en ARES sugiere que los inversores anticipan consolidación o presión a la baja, posicionándose de manera defensiva para un período potencialmente prolongado dado el plazo de expiración más largo elegido.

Lo que revela esta actividad en opciones

La divergencia en el mercado de opciones del lunes cuenta una historia interesante: la posición en UPS se inclina hacia el optimismo con concentración en llamadas, mientras que tanto TTD como, en particular, ARES muestran coberturas defensivas con opciones de venta que indican preocupaciones por la debilidad en Ares y una cautela más amplia entre los operadores sofisticados. El volumen en opciones de venta generalmente supera la actividad en opciones de compra cuando los inversores institucionales perciben vulnerabilidad, haciendo que el patrón de ARES sea particularmente notable como un posible indicador adelantado de obstáculos en el rendimiento futuro.