LA PLUS GRANDE MENACE POUR LES ENTREPRISES DE PAIEMENT MONDIALES EST L'IA UTILISANT LES STABLECOINS.

Visa chute de 4,6 %.
Mastercard chute de 5,7 %.
American Express chute de 7,2 %.
Capital One chute de 8,8 %.

Les marchés commencent à anticiper un changement structurel. Et la préoccupation est simple.

Les systèmes d'IA ne choisissent pas les méthodes de paiement en fonction de la marque ou de l'infrastructure existante. Ils sélectionnent automatiquement le moyen le plus rapide et le moins coûteux pour régler les transactions.

Aujourd'hui, les paiements par carte coûtent généralement aux commerçants entre 2 % et 3,5 % par transaction. Les paiements transfrontaliers dépassent souvent 4 % une fois que les écarts de devises et les intermédiaires sont inclus.

Si les agents d'IA peuvent au contraire régler les paiements instantanément en utilisant des stablecoins à coût quasi nul, les rails de paiement coûteux commencent à perdre leur avantage.

Et les paiements sont au cœur de presque toutes les industries. Chaque entreprise dépend de la circulation de l'argent. C'est pourquoi les stablecoins deviennent difficiles à ignorer.

Les systèmes de paiement traditionnels comportent encore des frictions importantes.

Les réseaux de cartes facturent des frais en pourcentage. Les virements internationaux peuvent coûter des centaines de dollars. Les délais de règlement ralentissent la circulation des capitaux entre entreprises et chaînes d'approvisionnement.

Les réseaux de stablecoins changent cette structure.

Les transferts se règlent en quelques secondes ou minutes. Les paiements transfrontaliers ne coûtent que quelques dollars. Les frais de réseau peuvent tomber à des fractions de cent tout en fonctionnant en continu sans interruption.

À l’échelle mondiale, cette différence devient énorme. Selon les données de la Banque mondiale, les frais de transfert international s’élèvent encore en moyenne à 6,6 %.

Combinez cela avec la taille des paiements mondiaux.

Les flux de paiements B2B dépassent à eux seuls 1,6 quadrillion de dollars par an. Même de petites améliorations d'efficacité déplacent des trillions de dollars.

Les données d’adoption reflètent déjà cette transition.

Le volume de transactions en stablecoins a atteint environ $33 trillion en 2025, en croissance de plus de 70 % d’une année sur l’autre.

L’offre totale a dépassé $300 milliards, contre environ $10 milliards il y a seulement quelques années.

Citi estime que l’offre pourrait atteindre 1,9 trillion de dollars d’ici 2030 et potentiellement $4 trillion dans un scénario optimiste.

À cette échelle, les émetteurs de stablecoins pourraient devenir certains des plus grands acheteurs de bons du Trésor américains au niveau mondial.

Cela crée également une pression sur les banques.

Les banques dépendent des dépôts pour financer leurs activités de prêt. Les stablecoins détiennent plutôt des réserves directement en bons du Trésor.

Si les entreprises commencent à détenir leur capital opérationnel en stablecoins plutôt qu’en dépôts bancaires, une partie de la base de financement soutenant le prêt traditionnel commence à se déplacer.

Les régulateurs y prêtent déjà attention.

Lors des récentes discussions réglementaires sur la crypto aux États-Unis, les groupes bancaires ont fortement insisté pour empêcher les stablecoins d’offrir des rendements.

La préoccupation était claire. Des dollars numériques soutenus par des Treasuries offrant des rendements en dehors des banques pourraient accélérer la migration des dépôts.

L’IA ajoute une couche d’accélération supplémentaire.

Les paiements passent de plus en plus des humains aux systèmes logiciels.

Agents d’IA payant via API automatiquement.
Logiciels louant des ressources de calcul en temps réel.
Machines réglant des services en continu.

Ces systèmes optimisent strictement pour le coût et la rapidité.

Lorsque l’IA compare les frais de carte en pourcentage avec un règlement en stablecoin quasi instantané, les décisions de routage deviennent mécaniques plutôt que comportementales.

Les institutions financières se préparent déjà à cette possibilité.

Les recherches de Fireblocks montrent que près de la moitié des institutions utilisent déjà des stablecoins pour les paiements, tandis que plus de 80 % déclarent que leur infrastructure est prête.

McKinsey estime que les paiements en stablecoins dans le monde réel, notamment pour la paie, les remises et le règlement des affaires, approchent déjà $390 milliards par an et croissent rapidement.

Même Visa et Mastercard intègrent désormais en coulisses une infrastructure de règlement en stablecoins.

Les réseaux de paiement ne disparaissent pas du jour au lendemain.

Mais les marchés commencent peut-être à anticiper un avenir où transférer de l’argent devient nettement moins cher.

Et cela remet en question l’une des couches les plus rentables de la finance mondiale.