金価格が3600ドルを突破し歴史的高値を更新、ビットコインは11.2万ドルの水準で停滞し短期的な動きは依然として不確定である

月曜日、金価格は歴史的に初めて3600ドル/オンスの大台を突破し、歴史的最高値を記録しました。アメリカの弱い雇用データは、来週の連邦準備制度（FED）による利下げへの市場の期待を高め、金価格を押し上げました。一方で、ビットコイン価格は11.2万ドルを上回って苦しんでおり、テクニカル分析では重要なサポートと抵抗レベルに直面しており、短期的な動きは不確実性に満ちています。

ゴールド市場分析：利下げ期待が金価格を新高値に押し上げる

米国東部時間午後2時26分現在、現物金は1.3%上昇し、3,634.25ドル/オンスに達し、取引中に一時3,646.29ドルの歴史的高値を記録しました。インフレと不確実性に対するヘッジ手段として、金は利下げ環境においてより魅力的であり、低金利は非収益資産の機会コストを低下させます。

Zaner Metals 副社長兼シニアメタルストラテジストのピーター・グラント氏は、金価格が短期的に動きを継続し、3,700から3,730ドルに向かう可能性があると述べた。短期的な調整は買いの機会と見なされる可能性があると彼は付け加えた。また、労働市場の持続的な疲弊と連邦準備制度（FED）による利下げの期待が、金に対して持続的なサポートを提供すると述べた。

先週の金曜日の雇用報告は、アメリカの8月の雇用成長が急激に減速したことを示しています。シカゴマーカンタイル取引所のFedWatchツールによれば、トレーダーは現在、連邦準備制度（FED）が9月の会議で25ベーシスポイントの利下げを行う確率を88%、50ベーシスポイントの利下げを行う確率を約12%と予測しています。さらに、中国中央銀行は8月に10か月連続で金を増持しており、各国中央銀行の強い購入需要を示しています。

ビットコインテクニカル分析：重要なサポートと抵抗に直面

! BTC価格分析

(出典:TradingView)

一方で、「デジタルゴールド」として知られるビットコインは、金と同じような爆発力を示すことができていません：その価格は112,500ドル以上の失地を取り戻すために奮闘しています。この資産は現在調整中で、110,800ドルを下回る場合、新たな下落が始まる可能性があります。

ビットコイン価格は110,000ドル区域から新たな回復を開始し、110,800ドルと111,200ドルの抵抗レベルを成功裏に突破しました。強気派は一時112,600ドル近くまで価格を押し上げましたが、その区域の弱気派が活発で、さらなる上昇を阻止しました。

現在、ビットコインの取引価格は111,000ドルと100時間単純移動平均線を上回っており、1時間足チャートに110,800ドルのサポートを形成する上昇トレンドラインがあります。

上昇抵抗レベル： 上方向の抵抗レベルはまず111,750ドル付近にあり、主要な抵抗レベルは112,550ドルであり、このレベルを突破すると113,000ドルや114,200ドルに挑戦する可能性があり、最終目標は115,000ドルに向かうかもしれません。

下落サポートレベル： ビットコインが112,550ドルを突破できない場合、新たな下落が始まる可能性があります。即時サポートレベルは110,800ドルのトレンドライン付近で、主要なサポートレベルは110,000ドルであり、この水準を下回ると短期間で108,800ドルまで下落する可能性があり、主要なサポートレベルは107,500ドルです。

まとめ

現在の金融市場の二重の物語が私たちの前に展開されています：伝統的な避難資産である金と新興デジタル資産であるビットコインは、マクロ経済データに対して高度な敏感性を示しています。金は連邦準備制度（FED）による利下げの期待から新高値を更新し、伝統的な価値保存手段としての魅力を示しています。一方、ビットコインは同じマクロ背景の中でテクニカルな調整を行っており、その短期的な動向は重要な抵抗レベルを克服できるかどうかに依存しています。これら二つの資産の異なるパフォーマンスは再び証明しています。流動性の期待に影響されているとはいえ、それぞれの市場構造と投資家の感情が独自のボラティリティパターンを決定しています。