資産バブルが崩壊するとき：知っておくべきこと

資産バブルは市場の歴史を通じて厄介な習慣を持っています。株式、不動産、または暗号の価格が実際の価値を大きく超えて急上昇するとき、それがリスクが高くなる時です。

バブルの解剖

バブルは予測可能なサイクルを通じて形成されます：

1. トリガー – 新しい何かが市場を興奮させる (新技術、低金利、新興産業)
2. ザ・クライム – 投資家はFOMOし、価格は急上昇する
3. エウフォリア – 誰もが価格は上がるだけだと確信し、投機が盛んになる
4. 利益確定 – 賢いお金が売り始める
5. クラッシュ – パニック売却が発生し、価格が急落する

今なお痛みを伴う歴史の教訓

2008年の住宅危機: アメリカの住宅ローン貸出が無謀になった。収入のない人々が手に負えない家のためにローンを組んだ。デフォルトが急増したとき、全体のシステムが崩壊した—世界中で1.5兆ドルの損失。

1997年アジア金融危機: タイの不動産バブルはバーツが暴落した後に崩壊しました。高いレバレッジの投資は、安い資金が一晩で枯渇することを意味しました。経済は厳しく落ち込みました。

ドットコムバブル: インターネットの誇大宣伝が評価を天文学的な数字に押し上げました。現実が襲いかかると、$5 兆の市場価値が消えました。

資産バブルの種類

• ストックバブル – 企業の評価が利益から乖離する
• 不動産バブル – 住宅価格が賃貸利回りを超えて急騰する
• 商品バブル – 石油、金属、金が投機によって急騰
• クレジットバブル – 安価な資金が持続不可能な貸付を助長する
• クリプトバブル – デジタル資産は純粋なハイプで高騰する

ポップを引き起こすものは何か？

• 上昇する金利は安価な信用を殺す
• 収益が現実のチェックを下回る
• 予期しないショック (地政学的、パンデミック、規制)
• 主要な投資家がポジションを売却し始める
• 感情が欲にから恐れに変わる

ポートフォリオを守る方法

✓ 積極的に多様化する – 一つのバブルに陥りやすいバスケットにすべての卵を入れないでください

✓ 投機的なラリーを避ける – みんなが話しているなら、懐疑的になりましょう

✓ ドルコスト平均法を利用する – ピーク時に一括投資するのではなく、時間をかけて少額を投資する

✓ 現金準備を維持 – クラッシュが割引を生む時に備えておく必要があります

✓ リサーチを行う – 購入するものを理解する、価格のトレンドだけでなく

✓ ストップロスを設定 – 連鎖する損失から自分を守る

ボトムライン

バブルは避けられません。熱狂とパニックは人間の行動に組み込まれています。しかし、あなたはその破壊の中に巻き込まれる必要はありません。情報を得て、多様化を図り、覚えておいてください：もし投資があまりにも良すぎるように聞こえるなら、それはおそらくそうです。