#分享美股交易赢英伟达股票 #存储芯片概念股逆势上涨 Os setores de comunicação óptica e semicondutores divergem, com ações líderes passando por oscilações extremas!

O setor de comunicação óptica tornou-se uma grande vítima, com várias ações líderes caindo acentuadamente. A Lumentum caiu 5,2%, a Coherent caiu 4,8%, a Applied Optoelectronics (AAOI) declinou 6,2%, a Credo diminuiu 5,1%. Estes fabricantes de dispositivos ópticos e chips de interconexão de alta velocidade anteriormente tiveram um aumento devido à demanda explosiva por módulos ópticos de 1,6T. Esta correção é principalmente impulsionada por realização de lucros e pressões de avaliação. O setor de semicondutores mostra uma diferenciação clara. A Nvidia caiu 3,62%, a Broadcom diminuiu 0,49%, a AMD caiu 3%, com esses líderes relacionados a chips de IA e centros de dados passando por ajustes. Enquanto isso, o setor de chips de armazenamento contrariou a tendência e se fortaleceu, com o Índice de Semicondutores de Filadélfia atingindo novas máximas históricas. A recuperação independente dos chips de armazenamento é muito impressionante. A SanDisk subiu 6,71%, fechando acima de 1.800 dólares pela primeira vez. A Western Digital subiu 5,51%, a Intel aumentou 4,43%, a Micron Technology ganhou 1,45%. Por trás dessa divergência está uma mudança fundamental na estrutura de demanda por armazenamento impulsionada por centros de dados de IA.
Por que os chips de armazenamento podem superar a tendência? A demanda por IA é o motor principal.
O crescimento dos chips de armazenamento não é acidental, mas apoiado por fundamentos sólidos. O principal impulsionador é a demanda explosiva por memória de alta largura de banda (HBM) de centros de dados de IA. Jensen Huang já apontou explicitamente que o armazenamento é um gargalo chave para os sistemas de IA, e esse julgamento tornou-se consenso na indústria. A lacuna entre oferta e demanda no mercado de HBM continua a se ampliar. As instituições prevêem que até 2026, a capacidade de HBM aumentará cerca de 50%, mas o crescimento da demanda excederá 100%, tornando difícil resolver o desequilíbrio entre oferta e demanda a curto prazo. No terceiro trimestre, os preços contratuais de algumas categorias principais de armazenamento devem aumentar cerca de 20% mês a mês, apoiando ainda mais o desempenho das empresas relacionadas. A Micron Technology, como líder em armazenamento, recentemente ultrapassou um valor de mercado de um trilhão de dólares e continua sendo alvo de busca de capitais. Empresas como SanDisk e Western Digital se beneficiam da crescente demanda por SSDs e discos rígidos mecânicos em centros de dados de IA, com cronogramas de pedidos estendidos até 2028. $MU