Ai lại không muốn có 20% lợi nhuận hàng năm được hỗ trợ bởi công nghệ blockchain? Tuy nhiên, sự không thể phân biệt của một số nhà đầu tư giữa các nền tảng hợp pháp và một trò lừa đảo đã khiến họ chịu tổn thất 40 tỷ USD trên Terra Luna. Những gì từng trông giống như một khoản thanh toán đã biến thành những lời hứa trống rỗng qua đêm.
Vấn đề là: tránh các khoản lỗ như vậy không giống như tránh rủi ro. Thành công trong thị trường cho vay DeFi trị giá 31 tỷ đô la ngày nay phụ thuộc vào việc nhận diện các đặc điểm của các nền tảng đáng tin cậy và những dấu hiệu đỏ của những nền tảng hoạt động dựa trên sự cường điệu.
Hãy cùng khám phá.
Tài sản đảm bảo
Yêu cầu một ngân hàng truyền thống cho khoản vay 100.000 đô la có nghĩa là phải làm thủ tục giấy tờ vô tận, bao gồm sao kê ngân hàng và thậm chí có thể cả điểm tín dụng của đứa con đầu lòng của bạn. Tuy nhiên, không có điều gì trong số này quan trọng với các giao thức DeFi. Hàng triệu người rời khỏi các nền tảng này để tìm đến các nhà cho vay dựa trên các token tiền điện tử biến động có thể mất một phần lớn giá trị của chúng qua đêm.
Mô hình tài sản đảm bảo
Các mô hình quá tài sản yêu cầu tới 150% đến 200% giá trị khoản vay bằng tiền điện tử tạo ra cảm giác an toàn. Tuy nhiên, các vấn đề thường xảy ra trong thời kỳ suy thoái. Những giao thức cho vay quá mức này kích hoạt các chuỗi thanh lý khi chúng gặp khó khăn trong việc thanh lý tài sản thế chấp nhanh chóng, dẫn đến sự mất ổn định của toàn bộ hệ sinh thái.
Một cách tiếp cận mới là việc sử dụng tài sản thực (RWAs) làm tài sản thế chấp. Tại đây, những tài sản hữu hình như bất động sản, hàng tồn kho hoặc máy móc được mã hóa và sử dụng để đảm bảo các khoản vay.
Khác với các tài sản crypto dễ biến động, thị trường RWA đã chứng kiến sự gia tăng áp dụng với mức tăng trưởng lên tới 200% hàng năm trong các RWA được token hóa. Đây không chỉ là một xu hướng, mà các tổ chức nhận thấy rằng việc có những tài sản có giá trị nội tại, có thể đo lường mang lại sự ổn định.
Những Cờ Đỏ Cần Tránh
Một số điểm yếu trong hệ thống tài sản đảm bảo là rõ ràng, nhưng nhiều điểm lại ẩn hiện ngay trước mắt, và các nhà đầu tư dễ dàng bỏ lỡ chúng:
Các yêu cầu đảm bảo không xác định hoặc ẩn danh: Nếu một nền tảng không cho bạn thấy chính xác điều gì hỗ trợ mỗi khoản vay, bạn đang thực sự đặt cược vào lời của họ, điều này giống như mò mẫm trong bóng tối.
Định giá tài sản hoàn toàn theo thuật toán mà không có sự giám sát của con người: Cuộc tấn công bZx, đã gây ra thiệt hại gần 1 triệu đô la, chứng minh cách mà các lỗ hổng thuật toán có thể bị thao túng một cách có hệ thống.
Thiếu đánh giá hoặc tài liệu độc lập: Điều này cho thấy sự thiếu minh bạch, điều này cũng rất rủi ro cho khoản đầu tư của bạn.
Tập trung vào tài sản đơn lẻ: Nếu một nền tảng phụ thuộc vào một loại tài sản, một sự suy giảm ở đó có thể đe dọa toàn bộ khả năng thanh toán của nó.
Cờ Xanh Báo Hiệu Nền Tảng Đáng Tin Cậy
Cũng như có những dấu hiệu đỏ, cũng có những dấu hiệu xanh chỉ ra độ tin cậy của một nền tảng:
Tài sản vật lý được hỗ trợ với tài liệu đầy đủ
Đánh giá độc lập của bên thứ ba
Danh mục tài sản thế chấp đa dạng trên các loại tài sản
8lends đáp ứng tất cả các tiêu chuẩn này. Nó đảm bảo mỗi khoản vay bằng tài sản đảm bảo hữu hình trải rộng trên nhiều loại tài sản như bất động sản, hàng tồn kho doanh nghiệp và crypto.
Hơn nữa, 8lends có một hệ thống điểm tín dụng độc đáo cho phép những người mới nổi không được tham gia vào hệ thống ngân hàng truyền thống thực hiện những ý tưởng có lợi cho xã hội và mang lại lợi nhuận với sự hỗ trợ của một cộng đồng nhà đầu tư. Điểm rủi ro được thực hiện từ D đến AAA, nhất quán với các cơ quan tín dụng hàng đầu, và được xây dựng dựa trên ba thành phần có trọng số:
rủi ro tài chính
rủi ro định tính
bảo hiểm & thanh khoản
Điều này giúp các tổ chức đưa ra quyết định đúng đắn, giao tiếp với các bên liên quan và theo dõi những điều mà họ có thể cải thiện. Điều này xây dựng một nền tảng chịu đựng được mọi chu kỳ biến động của crypto.
Tiêu chuẩn Thẩm định và Minh bạch
Khi đánh giá các nền tảng cho vay, người vay ẩn danh, tính minh bạch yếu và quy trình thẩm định kém là những dấu hiệu cảnh báo chính.
Vấn đề với việc cho vay ẩn danh
Khả năng giữ cho các cá nhân chịu trách nhiệm khi việc cho vay sai sót là một vấn đề hệ thống điển hình của việc cho vay ẩn danh trong crypto. Bởi vì người vay là ẩn danh, rủi ro đã được thông báo khi cho vay bỗng nhiên trở thành cờ bạc thống kê. Hợp đồng thông minh có thể tự động hóa việc thực hiện, nhưng chúng không thể thay thế các biện pháp bảo vệ con người, chẳng hạn như hành động pháp lý trong trường hợp vỡ nợ.
Các chỉ số minh bạch thiết yếu
Sự minh bạch nên được thể hiện ở mọi giai đoạn của khoản vay. Các dấu hiệu chính bao gồm dữ liệu hiệu suất lịch sử, tài liệu rõ ràng về việc sử dụng quỹ và xác minh danh tính người vay. Những chỉ số này rất cần thiết cho việc thẩm định có ý nghĩa.
Khung Đánh Giá Đầu Tư Của Bạn
Một khung pháp lý vững chắc có thể tạo ra sự khác biệt giữa rủi ro có tính toán và cá cược mù quáng.
Tập trung vào năm trụ cột chính:
Tiêu chuẩn minh bạch
Xác minh tài sản thế chấp
Tuân thủ quy định
Khả năng thi hành pháp lý
Bảng theo dõi hoạt động
Nếu một nền tảng không đáp ứng được bất kỳ điều nào trong số này, thì đáng để xem xét lại quyết định của bạn.
Sẵn sàng áp dụng khung này vào thực tiễn?
Với tài sản thế chấp đa dạng và thực tế, quy trình xác minh người vay minh bạch, cùng mô hình cho vay không hoa hồng, 8lends mang đến cho bạn sự tự tin để phát triển danh mục đầu tư mà không phải mạo hiểm một cách mù quáng vào sự hưng phấn. Đừng chấp nhận những lời hứa – hãy đầu tư nơi mà trách nhiệm gặp gỡ đổi mới.
Khám phá cơ hội với 8lends hôm nay và xem cách cho vay an toàn nên như thế nào.
Bài viết này được xuất bản lần đầu tiên với tiêu đề Những gì làm cho một nền tảng cho vay đáng tin cậy? Một danh sách kiểm tra cho các nhà đầu tư tiền điện tử trên Crypto Breaking News – nguồn tin cậy của bạn cho tin tức tiền điện tử, tin tức Bitcoin và cập nhật blockchain.
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
Những gì làm cho một nền tảng cho vay đáng tin cậy? Danh sách kiểm tra cho các nhà đầu tư Tiền điện tử
Ai lại không muốn có 20% lợi nhuận hàng năm được hỗ trợ bởi công nghệ blockchain? Tuy nhiên, sự không thể phân biệt của một số nhà đầu tư giữa các nền tảng hợp pháp và một trò lừa đảo đã khiến họ chịu tổn thất 40 tỷ USD trên Terra Luna. Những gì từng trông giống như một khoản thanh toán đã biến thành những lời hứa trống rỗng qua đêm.
Vấn đề là: tránh các khoản lỗ như vậy không giống như tránh rủi ro. Thành công trong thị trường cho vay DeFi trị giá 31 tỷ đô la ngày nay phụ thuộc vào việc nhận diện các đặc điểm của các nền tảng đáng tin cậy và những dấu hiệu đỏ của những nền tảng hoạt động dựa trên sự cường điệu.
Hãy cùng khám phá.
Tài sản đảm bảo
Yêu cầu một ngân hàng truyền thống cho khoản vay 100.000 đô la có nghĩa là phải làm thủ tục giấy tờ vô tận, bao gồm sao kê ngân hàng và thậm chí có thể cả điểm tín dụng của đứa con đầu lòng của bạn. Tuy nhiên, không có điều gì trong số này quan trọng với các giao thức DeFi. Hàng triệu người rời khỏi các nền tảng này để tìm đến các nhà cho vay dựa trên các token tiền điện tử biến động có thể mất một phần lớn giá trị của chúng qua đêm.
Mô hình tài sản đảm bảo
Các mô hình quá tài sản yêu cầu tới 150% đến 200% giá trị khoản vay bằng tiền điện tử tạo ra cảm giác an toàn. Tuy nhiên, các vấn đề thường xảy ra trong thời kỳ suy thoái. Những giao thức cho vay quá mức này kích hoạt các chuỗi thanh lý khi chúng gặp khó khăn trong việc thanh lý tài sản thế chấp nhanh chóng, dẫn đến sự mất ổn định của toàn bộ hệ sinh thái.
Một cách tiếp cận mới là việc sử dụng tài sản thực (RWAs) làm tài sản thế chấp. Tại đây, những tài sản hữu hình như bất động sản, hàng tồn kho hoặc máy móc được mã hóa và sử dụng để đảm bảo các khoản vay.
Khác với các tài sản crypto dễ biến động, thị trường RWA đã chứng kiến sự gia tăng áp dụng với mức tăng trưởng lên tới 200% hàng năm trong các RWA được token hóa. Đây không chỉ là một xu hướng, mà các tổ chức nhận thấy rằng việc có những tài sản có giá trị nội tại, có thể đo lường mang lại sự ổn định.
Những Cờ Đỏ Cần Tránh
Một số điểm yếu trong hệ thống tài sản đảm bảo là rõ ràng, nhưng nhiều điểm lại ẩn hiện ngay trước mắt, và các nhà đầu tư dễ dàng bỏ lỡ chúng:
Các yêu cầu đảm bảo không xác định hoặc ẩn danh: Nếu một nền tảng không cho bạn thấy chính xác điều gì hỗ trợ mỗi khoản vay, bạn đang thực sự đặt cược vào lời của họ, điều này giống như mò mẫm trong bóng tối.
Định giá tài sản hoàn toàn theo thuật toán mà không có sự giám sát của con người: Cuộc tấn công bZx, đã gây ra thiệt hại gần 1 triệu đô la, chứng minh cách mà các lỗ hổng thuật toán có thể bị thao túng một cách có hệ thống.
Thiếu đánh giá hoặc tài liệu độc lập: Điều này cho thấy sự thiếu minh bạch, điều này cũng rất rủi ro cho khoản đầu tư của bạn.
Tập trung vào tài sản đơn lẻ: Nếu một nền tảng phụ thuộc vào một loại tài sản, một sự suy giảm ở đó có thể đe dọa toàn bộ khả năng thanh toán của nó.
Cờ Xanh Báo Hiệu Nền Tảng Đáng Tin Cậy
Cũng như có những dấu hiệu đỏ, cũng có những dấu hiệu xanh chỉ ra độ tin cậy của một nền tảng:
Tài sản vật lý được hỗ trợ với tài liệu đầy đủ
Đánh giá độc lập của bên thứ ba
Danh mục tài sản thế chấp đa dạng trên các loại tài sản
8lends đáp ứng tất cả các tiêu chuẩn này. Nó đảm bảo mỗi khoản vay bằng tài sản đảm bảo hữu hình trải rộng trên nhiều loại tài sản như bất động sản, hàng tồn kho doanh nghiệp và crypto.
Hơn nữa, 8lends có một hệ thống điểm tín dụng độc đáo cho phép những người mới nổi không được tham gia vào hệ thống ngân hàng truyền thống thực hiện những ý tưởng có lợi cho xã hội và mang lại lợi nhuận với sự hỗ trợ của một cộng đồng nhà đầu tư. Điểm rủi ro được thực hiện từ D đến AAA, nhất quán với các cơ quan tín dụng hàng đầu, và được xây dựng dựa trên ba thành phần có trọng số:
rủi ro tài chính
rủi ro định tính
bảo hiểm & thanh khoản
Điều này giúp các tổ chức đưa ra quyết định đúng đắn, giao tiếp với các bên liên quan và theo dõi những điều mà họ có thể cải thiện. Điều này xây dựng một nền tảng chịu đựng được mọi chu kỳ biến động của crypto.
Tiêu chuẩn Thẩm định và Minh bạch
Khi đánh giá các nền tảng cho vay, người vay ẩn danh, tính minh bạch yếu và quy trình thẩm định kém là những dấu hiệu cảnh báo chính.
Vấn đề với việc cho vay ẩn danh
Khả năng giữ cho các cá nhân chịu trách nhiệm khi việc cho vay sai sót là một vấn đề hệ thống điển hình của việc cho vay ẩn danh trong crypto. Bởi vì người vay là ẩn danh, rủi ro đã được thông báo khi cho vay bỗng nhiên trở thành cờ bạc thống kê. Hợp đồng thông minh có thể tự động hóa việc thực hiện, nhưng chúng không thể thay thế các biện pháp bảo vệ con người, chẳng hạn như hành động pháp lý trong trường hợp vỡ nợ.
Các chỉ số minh bạch thiết yếu
Sự minh bạch nên được thể hiện ở mọi giai đoạn của khoản vay. Các dấu hiệu chính bao gồm dữ liệu hiệu suất lịch sử, tài liệu rõ ràng về việc sử dụng quỹ và xác minh danh tính người vay. Những chỉ số này rất cần thiết cho việc thẩm định có ý nghĩa.
Khung Đánh Giá Đầu Tư Của Bạn
Một khung pháp lý vững chắc có thể tạo ra sự khác biệt giữa rủi ro có tính toán và cá cược mù quáng.
Tập trung vào năm trụ cột chính:
Tiêu chuẩn minh bạch
Xác minh tài sản thế chấp
Tuân thủ quy định
Khả năng thi hành pháp lý
Bảng theo dõi hoạt động
Nếu một nền tảng không đáp ứng được bất kỳ điều nào trong số này, thì đáng để xem xét lại quyết định của bạn.
Sẵn sàng áp dụng khung này vào thực tiễn?
Với tài sản thế chấp đa dạng và thực tế, quy trình xác minh người vay minh bạch, cùng mô hình cho vay không hoa hồng, 8lends mang đến cho bạn sự tự tin để phát triển danh mục đầu tư mà không phải mạo hiểm một cách mù quáng vào sự hưng phấn. Đừng chấp nhận những lời hứa – hãy đầu tư nơi mà trách nhiệm gặp gỡ đổi mới.
Khám phá cơ hội với 8lends hôm nay và xem cách cho vay an toàn nên như thế nào.
Bài viết này được xuất bản lần đầu tiên với tiêu đề Những gì làm cho một nền tảng cho vay đáng tin cậy? Một danh sách kiểm tra cho các nhà đầu tư tiền điện tử trên Crypto Breaking News – nguồn tin cậy của bạn cho tin tức tiền điện tử, tin tức Bitcoin và cập nhật blockchain.