Thay đổi thị trường: Quỹ thay thế được mã hóa đạt 1.7B USD với sự thống trị của Ethereum

Điểm chính:

• Các quỹ thay thế tổ chức được mã hóa (IAFs) đã tăng 47% chỉ trong 30 ngày, đạt giá trị thị trường 1,74 tỷ USD
• Ethereum dẫn dắt hệ sinh thái với $1B trong các IAF được mã hóa, kiểm soát hơn một nửa toàn bộ thị trường
• Centrifuge đã trải qua mức tăng trưởng đáng kinh ngạc 252% lên 704 triệu USD, đưa tổng tài sản token hóa của nó vượt qua $1B
• Các nền tảng lớn khác bao gồm Securitize, Superstate và OnRe cho thấy sự mở rộng đáng kể trong các sản phẩm token hóa.

Sự Tăng Trưởng Nhanh Chóng Của Các Quỹ Tổ Chức Được Token Hóa

Các quỹ thay thế thể chế token hóa (IAFs) đã trải qua sự tăng trưởng đáng kể trong tháng qua, tăng 47% để đạt 1,74 tỷ đô la tổng giá trị, theo nền tảng dữ liệu RWA.xyz. Sự gia tăng đáng kể này làm nổi bật sự thèm khát ngày càng tăng của các tổ chức đối với việc tiếp cận dựa trên blockchain đến các quỹ đầu cơ, tín dụng tư nhân, vốn mạo hiểm và các phương tiện đầu tư tinh vi khác.

Sự mở rộng thị trường báo hiệu một sự chuyển dịch rộng rãi hơn của các tổ chức hướng tới cơ sở hạ tầng tài sản kỹ thuật số cho các sản phẩm tài chính truyền thống, tạo ra những con đường đầu tư mới cho các nhà đầu tư tinh vi.

Lãnh đạo nền tảng thúc đẩy sự mở rộng thị trường

Hiệu suất đột phá của Centrifuge

Centrifuge đã nổi lên như một diễn viên xuất sắc với vốn hóa thị trường IAF tăng ấn tượng 252% lên $704 triệu, chiếm 40.4% thị phần. Khi kết hợp với gần $400 triệu đô la trong trái phiếu kho bạc Mỹ được token hóa, giá trị tổng bị khóa của Centrifuge (TVL) hiện nay đã vượt quá $1 tỷ—đặt nó bên cạnh các tổ chức tài chính lớn đã vượt qua ngưỡng token hóa quan trọng này.

Phân bổ thị phần nền tảng

Securitize duy trì vị thế mạnh mẽ với $652 triệu trên 14 IAF đã được mã hóa, chiếm 37,5% thị trường. Các nền tảng quan trọng khác trong lĩnh vực này bao gồm:

• Superstate: $206M trong IAFs được token hóa
• OnRe: $102M trong IAFs được token hóa

Sự phân phối này tiết lộ một thị trường cạnh tranh nhưng tập trung, nơi các người chơi đã có uy tín đang nhanh chóng mở rộng các sản phẩm quỹ token hóa của họ để đáp ứng nhu cầu của các tổ chức.

Hiểu biết về Quỹ Thay thế Thể chế Được mã hóa

Quỹ thay thế thể chế (IAFs) đại diện cho các phương tiện đầu tư được quản lý, phân bổ vốn vào các loại tài sản phi truyền thống bao gồm quỹ đầu cơ, vốn tư nhân, tín dụng tư nhân, vốn mạo hiểm, bất động sản, và hạ tầng.

Việc mã hóa các quỹ này mang lại một số lợi thế chính:

• Tăng cường hiệu quả thanh toán thông qua công nghệ blockchain
• Mở rộng khả năng tiếp cận của nhà đầu tư đến các cơ hội đầu tư trước đây chỉ dành riêng cho một số ít
• Cải thiện tính minh bạch trong toàn bộ chu kỳ đầu tư

Sự đổi mới này exemplifies sự hội tụ ngày càng tăng giữa tài chính truyền thống và các hệ thống tài chính dựa trên blockchain, tạo ra các thị trường vốn hiệu quả hơn.

Phân Tích Hành Vi Nhà Đầu Tư

Dữ liệu thị trường tiết lộ những thay đổi thú vị trong hành vi của nhà đầu tư trong giai đoạn tăng trưởng này:

• Số địa chỉ hoạt động hàng tháng giảm 50% xuống còn 21,867
• Số lượng người nắm giữ tổng cộng tăng 13,5% lên 114.922

Mô hình tương phản này cho thấy sự củng cố giữa các nhà đầu tư tổ chức lớn trong khi các nhà đầu tư mới tiếp tục gia nhập thị trường với chiến lược nắm giữ dài hạn. Sự giảm sút trong số lượng địa chỉ hoạt động cùng với sự gia tăng số lượng người nắm giữ cho thấy niềm tin mạnh mẽ hơn vào quỹ token hóa như một phương tiện đầu tư dài hạn thay vì cơ hội giao dịch ngắn hạn.

Phân phối mạng và hệ sinh thái blockchain

Ethereum duy trì sự thống trị rõ ràng trong hệ sinh thái IAF đã được mã hóa với $1 tỷ tổng giá trị, đại diện cho hơn 50% toàn bộ thị trường. Vị trí lãnh đạo này củng cố vai trò của Ethereum như là lớp thanh toán chính cho các tài sản đã được mã hóa đạt tiêu chuẩn tổ chức.

Các mạng blockchain khác duy trì những vị trí nhỏ nhưng quan trọng:

• Mantle: $218.8M
• ZKsync Era: $214.8M
• Solana: $135.2M
• Plume: $59.2M
• Avalanche: $41.2M

Phân phối này cho thấy rằng trong khi Ethereum vẫn là nền tảng ưa thích cho các tài sản thế giới thực được mã hóa (RWAs), các mạng blockchain thay thế tiếp tục thu hút sự chú ý khi hệ sinh thái tài sản mã hóa mở rộng trên bối cảnh tài sản kỹ thuật số.