Chỉ trong 12 ngày! Việc mua lại trị giá hàng nghìn tỷ của China Shenhua đã nhanh chóng được phê duyệt

Ngày 12 tháng 2, China Shenhua Energy Company Limited (viết tắt là “China Shenhua”) đã được Ủy ban Chứng khoán Trung Quốc phê duyệt đăng ký cho thương vụ mua lại 12 doanh nghiệp cốt lõi thuộc Tập đoàn Năng lượng Quốc gia, với giá trị 1335,98 tỷ nhân dân tệ.

Đáng chú ý là, đây là dự án tái cấu trúc đầu tiên tại thị trường chứng khoán A áp dụng quy trình kiểm tra đơn giản cho các hoạt động hợp nhất và tái cấu trúc; về quy mô, đây là dự án phát hành cổ phần để mua tài sản lớn nhất trên thị trường chứng khoán A.

Theo thông tin từ China Securities, dự án này là lần đầu tiên áp dụng quy trình kiểm tra đơn giản cho hoạt động hợp nhất và tái cấu trúc trên thị trường chứng khoán A, sau khi nộp hồ sơ đăng ký, đã được Sở Giao dịch Chứng khoán Thượng Hải chính thức tiếp nhận trong vòng 2 ngày làm việc, sau đó trong vòng 5 ngày làm việc đã được phê duyệt, và trong vòng 5 ngày làm việc tiếp theo đã đăng ký và có hiệu lực bởi Ủy ban Chứng khoán. Quy trình “2+5+5” này thể hiện hiệu quả trong kiểm tra nhanh, dịch vụ chính xác phục vụ chiến lược quốc gia, đồng thời là biểu hiện của việc cải cách sâu rộng thị trường vốn, hỗ trợ kinh tế thực thể, quản lý thị trường hướng thiện, và thúc đẩy đổi mới hệ thống. Việc thực hiện quy trình đơn giản lần đầu tiên này đánh dấu bước tiến trong việc thị trường vốn phục vụ phát triển chất lượng cao của kinh tế thực thể, trở nên tinh tế và theo hướng thị trường hơn.

1335,98 tỷ mua lại 12 mục tiêu

Về phương án giao dịch, tổng cộng có 12 công ty mục tiêu tham gia, tỷ lệ phát hành cổ phần để mua tài sản là 30%, thanh toán bằng tiền mặt là 70%.

Cụ thể, China Shenhua dự kiến mua lại toàn bộ cổ phần của các công ty thuộc Tập đoàn Năng lượng Quốc gia như sau: cổ phần 100% của Guoyuan Electric Power, cổ phần 100% của Năng lượng Tân Uyghur, cổ phần 100% của Công ty Hóa chất, cổ phần 100% của Năng lượng Wuhai, cổ phần 100% của Mỏ than Pingzhuang, cổ phần 41% của Than Shenyan, cổ phần 49% của Năng lượng Jinshen, cổ phần 100% của Mỏ khoáng sản Baotou, cổ phần 100% của Công ty vận tải hàng hải, cổ phần 100% của Công ty vận chuyển than, cổ phần 100% của Công ty cảng biển, và mua lại cổ phần 100% của Công ty Năng lượng Tây Bắc do Tập đoàn Năng lượng Quốc gia nắm giữ bằng tiền mặt.

Về phương thức thanh toán, giá trị thanh toán bằng tiền mặt cho lần mua này khoảng 93,519 tỷ nhân dân tệ, phần còn lại sẽ được thanh toán bằng phát hành cổ phần, với giá cổ phần là 29,40 nhân dân tệ/cổ.

Về huy động vốn hỗ trợ, tổng số vốn huy động không quá 20 tỷ nhân dân tệ, toàn bộ dùng để thanh toán giá trị tiền mặt của đợt tái cấu trúc, phí dịch vụ trung gian và các khoản thuế liên quan.

China Shenhua cho biết, bằng việc đồng thời đưa vào hoạt động nhiều tài sản cốt lõi chất lượng cao, công ty cùng với cổ đông kiểm soát sẽ giải quyết triệt để các hoạt động trùng lặp trong lĩnh vực than, điện than tại các mỏ, hóa chất than và vận tải logistics. Quy mô tài sản và khả năng sinh lời của công ty sẽ tiếp tục được nâng cao.

Tăng trưởng vượt bậc về dự trữ tài nguyên và năng lực sản xuất

Theo thông tin từ Tập đoàn Năng lượng Quốc gia, sau khi hoàn tất tái cấu trúc, quy mô hoạt động của China Shenhua sẽ tiếp tục mở rộng, dự trữ tài nguyên và năng lực sản xuất sẽ đạt bước nhảy vọt: trữ lượng than còn lại tăng lên 684,9 tỷ tấn, trữ lượng khai thác có thể tăng lên 345 tỷ tấn, sản lượng hàng năm tăng lên 512 triệu tấn, công suất lắp đặt điện tăng lên 60,88 triệu kW, năng lực sản xuất polyolefin tăng 213%, tổng tài sản tăng hơn 2000 tỷ nhân dân tệ.

Năng lực sản xuất mới chủ yếu phân bổ tại các khu vực chiến lược như Tân Uyghur, Nội Mông, hình thành hệ thống năng lực liên vùng, hợp tác theo chiều Đông-Tây, nhiều nhà máy điện tại các mỏ được kết nối trực tiếp qua băng tải hoặc đường sắt ngắn, không chỉ giảm thiểu tổn thất logistics mà còn nâng cao khả năng ứng phó với biến động cung cầu theo vùng và mùa vụ, đặc biệt trong các thời điểm cao điểm như mùa hè, mùa đông để cung cấp sẵn sàng và ổn định nguồn cung, tạo ra lợi thế chiến lược không thể so sánh với vận hành từng mỏ riêng lẻ.

Trong góc độ hợp nhất ngành, lần này sẽ tập trung các nguồn lực phân tán về một doanh nghiệp, nâng cao chất lượng tài nguyên, tối ưu hóa phân bổ, giảm thiểu đầu tư trùng lặp, thúc đẩy đổi mới công nghệ, phát triển sản phẩm và sản xuất, nhanh chóng đạt được đột phá sáng tạo, cung cấp động lực mới cho phát triển chất lượng cao, nâng cao khả năng phòng ngừa rủi ro và chống chu kỳ.

Trong bối cảnh chuyển đổi ngành năng lượng và yêu cầu an toàn, sau tái cấu trúc, các doanh nghiệp khai thác than sẽ cung cấp nguồn cung ổn định hơn, các nền tảng điện than và hóa chất than nâng cao khả năng chuyển đổi sạch, mạng lưới vận chuyển logistics tự chủ và kiểm soát tốt hơn, có thể thúc đẩy ngành công nghiệp than chuyển đổi sang hướng xanh, thông minh thông qua hợp tác năng lực liên vùng.

Sau khi hoàn tất tái cấu trúc, đứng trên một điểm xuất phát mới, China Shenhua sẽ dựa trên chuỗi ngành hoàn chỉnh hơn, chiến lược rõ ràng hơn, động lực phát triển mạnh mẽ hơn, mở ra con đường phù hợp giữa đảm bảo cung cấp an toàn, sạch và hiệu quả, cân bằng giữa quy mô và giá trị cho các doanh nghiệp năng lượng hóa thạch truyền thống.

(Theo nguồn: Báo Chứng khoán Thượng Hải)