Long Short คือ: เข้าใจคำสั่งทั้งขาขึ้นและขาลง

Các nhà giao dịch cũng như người mới đều gặp phải hai thuật ngữ này trong một ngày giao dịch: mua và bán. Hai lệnh này là cơ sở cho phép các nhà đầu tư kiếm lợi nhuận từ cả thị trường mở rộng và thu hẹp. Hãy xem các lệnh dài và ngắn hoạt động như thế nào và chúng có thể được áp dụng cho giao dịch của bạn như thế nào.

Long Short là gì và tại sao nó lại quan trọng đối với các nhà giao dịch?

Trên thị trường tài chính, các thuật ngữ mua và ngắn đề cập đến hai hướng giao dịch trái ngược nhau. Bán có nghĩa là bạn kỳ vọng giá sẽ giảm. Lệnh mua và bán không được sử dụng cho tất cả các tài sản, nhưng chúng có thể áp dụng cho các công cụ phái sinh như Phái sinh, CFD, TFEX và BlockTrade, trong số những công cụ khác.

Vị thế mua là mua và chờ giá tăng.

Khi một nhà giao dịch mở một vị thế mua, anh ta đang đặt lệnh cho tài sản đó, dự đoán rằng giá sẽ tăng trong tương lai. Chiến lược này được gọi là “mua rẻ – bán đắt”, đây là cách truyền thống mà hầu hết các nhà đầu tư đều quen thuộc.

Ví dụ về việc tạo vị thế mua: Một nhà giao dịch đã quyết định mua một tài sản với giá 100 baht, hy vọng giá sẽ còn cao hơn nữa. Khi giá tăng lên 105 baht, anh quyết định đóng vị thế bằng cách bán tài sản. Kết quả là lợi nhuận 5 baht mỗi đơn vị.

Tuy nhiên, Ví dụ: nếu tình hình không diễn ra như mong đợi, giá thay vì tăng giảm xuống 95 baht, nhà giao dịch có thể cần phải đóng vị thế, dẫn đến lỗ 5 baht.

Vị thế bán là bán với dự đoán giá giảm.

Ngược lại, vị thế bán có nghĩa là nhà giao dịch gửi lệnh bán tài sản trước. Dự kiến giá sẽ giảm. Chiến lược này được gọi là “bán cao-mua lại”, cung cấp cho các nhà giao dịch muốn kiếm tiền từ thị trường giảm.

Ví dụ về vị thế bán: Các nhà đầu tư tin rằng giá của một cổ phiếu sẽ giảm. Sau đó, khi giá thực tế giảm xuống 95 baht, anh ta đã mua lại cổ phiếu với giá thấp hơn và trả lại cho nhà môi giới, nhận được lợi nhuận là 5 baht.

Nếu giá tăng thay vì giảm, giá nhảy vọt lên 105 baht, nhà giao dịch sẽ phải thua lỗ khi cần mua lại với giá đắt hơn.

Mua và Bán trên thị trường chứng khoán: Nghiên cứu từ các ví dụ thực tế

Ví dụ 1: Giao dịch dài hạn trên cổ phiếu PEAR

Giả sử một nhà đầu tư tên Tim nghe tin rằng PEAR có hiệu suất tốt và kỳ vọng giá cổ phiếu sẽ tăng. Tim quyết định mở một vị thế mua bằng cách mua 100 cổ phiếu PEAR với giá 350 đô la mỗi cổ phiếu, với tổng vốn đầu tư là 35.000 đô la.

Khi tin vui lan truyền, Tim đã chọn đóng vị thế mua của mình bằng cách bán tất cả 100 cổ phiếu và nhận lại 40.000 đô la, kiếm được lợi nhuận 5.000 đô la từ giao dịch mua này.

Ví dụ 2: Giao dịch bán khống cổ phiếu ORANGE

Trong khi đó, Tim nghe tin đồn rằng quốc gia sản xuất nguyên liệu cho ORANGE sẽ tạm dừng xuất khẩu, khiến Tim tin rằng giá cổ phiếu ORANGE sẽ giảm. Ông quyết định mở một vị thế bán khống bằng cách mượn 100 cổ phiếu ORANGE từ nhà môi giới và bán chúng trên thị trường với giá 350 đô la mỗi cổ phiếu, nhận được tổng cộng 35.000 đô la doanh thu.

Tin tức này lan truyền. Tim nhìn thấy cơ hội tốt, mua lại 100 cổ phiếu ORANGE với giá 300 USD, chỉ chi 30.000 USD và sau đó trả lại cổ phiếu cho nhà môi giới (Short Cover).

Mua và Bán ở các thị trường khác nhau: Forex, CFD và Hợp đồng phái sinh

Lệnh Mua và Bán không khả dụng cho tất cả các loại công cụ. Thị trường ngoại hối mang lại sự tiện lợi của giao dịch mua và bán vì có thể mua và bán hợp đồng trao đổi tiền tệ theo cả hai hướng.

Trên thị trường CFD (Hợp đồng chênh lệch), các nhà đầu tư có thể giao dịch mua và bán thuận tiện hơn, vì không cần gặp rắc rối khi vay tài sản như thị trường chứng khoán. Hệ thống CFD giúp bạn dễ dàng đặt lệnh bán chỉ bằng cách chọn và nhấn.

Trong thị trường phái sinh và TFEX, các nhà giao dịch cũng có thể giao dịch mua và bán, nhưng trước tiên hãy kiểm tra xem công cụ đã chọn có cho phép bạn kiếm lợi nhuận từ giá giảm hay không.

Sự khác biệt giữa Long và Short: Bảng so sánh

Tóm lại, sự khác biệt là:

• Vị thế dài: Mua tài sản khi giá thấp, đợi giá tăng, sau đó bán khi giá cao, thu lợi nhuận từ sự gia tăng chênh lệch giá.

• Vị thế bán: Bán tài sản khi giá cao, đợi giá giảm và mua lại khi giá thấp, thu lợi nhuận từ chênh lệch giá giảm.

Do đó, các nhà giao dịch không chỉ phải đợi thị trường tăng. Nhưng nó cũng có thể kiếm tiền từ thị trường gấu. Đây là một lợi thế chính của việc hiểu dài và ngắn.

Các biện pháp phòng ngừa khi giao dịch mua và bán

Các nhà giao dịch phải biết rằng giao dịch mua và bán rất rủi ro, đặc biệt nếu sử dụng đòn bẩy. Do đó, quản lý rủi ro là một phần quan trọng của giao dịch.

Các nhà giao dịch được khuyên:

• Nghiên cứu cho đến khi bạn thực sự hiểu nó trước khi bạn thực sự giao dịch.
• Sử dụng hệ thống cắt lỗ để hạn chế rủi ro.
• Quản lý quy mô vị trí phù hợp
• Không sử dụng đòn bẩy quá cao

Các nhà giao dịch hiện đại cần các công cụ phù hợp.

Các công cụ giao dịch hiện đại như CFD hiện đã giúp giao dịch mua và bán dễ dàng hơn rất nhiều, đặc biệt là đối với những người muốn giao dịch cổ phiếu với các vị thế bán, vốn đã phức tạp trong quá khứ.

Các nền tảng như Mitrade được thiết kế để cho phép các nhà đầu tư giao dịch cả mua và bán trên hơn 400 tài sản. Nó thuận tiện và sử dụng tỷ lệ đòn bẩy lên đến 1:200, cho phép các nhà đầu tư giao dịch với số vốn nhỏ nhưng mong đợi lợi nhuận lớn.

Ngoài ra, người mới bắt đầu có thể sử dụng tài khoản thực hành tiền ảo miễn phí trị giá 50.000 đô la để thực sự nghiên cứu các chữ cái dài và ngắn trước khi sử dụng tiền thật, cộng với tiền thưởng khách hàng mới trị giá 100 đô la khi họ lần đầu tiên tham gia giao dịch.

Hiểu mua và bán là bước đầu tiên để cho phép các nhà giao dịch kiếm được toàn bộ lợi nhuận từ những biến động của thị trường. Cho dù thị trường tăng hay giảm.