Nắm vững quan điểm tăng giá và giảm giá, mới có thể mở ra bước đầu tiên trong giao dịch tiền điện tử

Bạn mới bước vào thị trường tiền điện tử, thường xuyên thấy trong các bài phân tích thị trường các từ như “lạc quan”, “bi quan”, “đầu bò”, “đầu gấu” nhưng không phải ai cũng hiểu rõ ý nghĩa của chúng. Nói đơn giản, “lạc quan” và “bi quan” là dự đoán của bạn về xu hướng thị trường, và chúng sẽ trực tiếp quyết định hành động giao dịch tiếp theo của bạn. Nắm vững hai khái niệm cốt lõi này là bước đầu tiên để gia nhập thị trường tiền kỹ thuật số.

Logic của nhà giao dịch đầu bò: làm thế nào từ lạc quan chuyển sang mua vào

Ý nghĩa của lạc quan

Lạc quan nghĩa là bạn kỳ vọng giá tiền điện tử sẽ tăng trong tương lai. Bạn quan sát hiệu suất của một đồng coin nào đó hoặc dựa trên phân tích kỹ thuật, tin tức đều chỉ ra một hướng — giá sẽ tăng. Lúc này, trong lòng bạn đã có quyết định: Tôi lạc quan rồi.

Từ lạc quan đến hành động mua vào

Lạc quan chỉ là ý nghĩ, hành động thực sự gọi là mua vào. Tất cả các hành vi mua trong thị trường giao ngay đều thuộc dạng mua vào. Ví dụ: bạn tin tưởng vào triển vọng của một đồng coin, với giá hiện tại 10 đô la, mua 1000 đồng, tiêu hết 10.000 đô la. Ba tháng sau, đồng coin đó tăng lên 15 đô la, bạn bán 1000 đồng đó, thu về 15.000 đô la, lãi ròng 5.000 đô la. Toàn bộ quá trình — mua giá thấp, chờ tăng giá, bán giá cao — chính là mua vào.

Đầu bò là gì

Đầu bò không phải chỉ một người hay sàn giao dịch cụ thể. Nó là khái niệm tập thể, chỉ tất cả các nhà đầu tư lạc quan, kỳ vọng giá coin sẽ tăng. Khi đa số mọi người đều lạc quan, thị trường sẽ thể hiện xu hướng đầu bò. Nhà giao dịch đầu bò tin rằng “mua trước bán sau” sẽ mang lại lợi nhuận, họ kiếm được từ chênh lệch giá trong quá trình thị trường tăng.

Dự đoán và hành động của đầu gấu: làm thế nào để short sau khi dự đoán giảm giá

Ý nghĩa của bi quan

Bi quan trái ngược với lạc quan. Bạn nhận thấy giá của một đồng coin đã rất cao, hoặc các yếu tố cơ bản, kỹ thuật đều cảnh báo tín hiệu giảm, bạn dự đoán giá sẽ giảm sắp tới. Lúc này, tâm lý của bạn là: Tôi bi quan rồi.

Từ bi quan đến hành động short

Thị trường giao ngay chỉ có thể mua vào, vậy các nhà đầu gấu làm thế nào? Họ cần dùng hợp đồng tương lai hoặc đòn bẩy để thực hiện short.

Logic của short là “bán trước mua sau”. Trong trường hợp không thể short trực tiếp trên thị trường giao ngay, nhà giao dịch có thể vay coin để thực hiện mục tiêu này. Giả sử đồng coin hiện giá 10 đô la, bạn muốn short nhưng chỉ có 2 đô la trong tay. Bạn có thể dùng 2 đô la đó làm ký quỹ, vay 1 đồng coin từ sàn. Sau khi vay, bạn bán ngay đồng coin đó với giá 10 đô la, trong tay có 10 đô la tiền mặt (nhưng số tiền này không rút ra được vì còn phải trả lại đồng coin vay).

Nếu giá coin giảm đúng như dự đoán xuống còn 5 đô la, bạn dùng 5 đô la để mua lại 1 đồng coin trả lại sàn, phần còn lại 5 đô la chính là lợi nhuận của bạn. Đó chính là quá trình kiếm lợi từ short.

Rủi ro của short

Nhưng short có rủi ro lớn hơn nhiều so với mua vào. Nếu giá coin không giảm như dự đoán mà còn tăng lên, ví dụ lên 20 đô la, số ký quỹ 2 đô la của bạn đã không đủ để bù đắp thiệt hại, lúc đó sẽ xảy ra “bị cháy tài khoản” — sàn sẽ buộc đóng vị thế, khiến số tiền ban đầu của bạn biến mất hoàn toàn. Đó là lý do tại sao giao dịch short đòi hỏi ý thức rủi ro cực cao.

So sánh rủi ro giữa lạc quan và bi quan

Ưu điểm và rủi ro của mua vào

Lợi thế của mua vào là rủi ro tương đối kiểm soát được. Tệ nhất là mua vào rồi giá giảm về 0, nhưng thiệt hại của bạn chỉ là vốn bỏ ra ban đầu. Tuy nhiên, mua vào cần chờ đợi, đòi hỏi sự kiên nhẫn và tâm lý vững vàng để chịu đựng biến động.

Lợi nhuận và rủi ro cháy tài khoản của short

Short về lý thuyết có thể kiếm lợi nhanh trong thị trường giảm giá, nhưng sử dụng đòn bẩy và ký quỹ, rủi ro sẽ vô hạn. Một quyết định sai lầm có thể dẫn đến cháy tài khoản, mất sạch vốn. Đó là lý do các nhà giao dịch thiếu kinh nghiệm cần cẩn trọng khi short.

Cần lý trí trong cả lạc quan và bi quan

Dù bạn lạc quan hay bi quan, đều cần dựa trên nghiên cứu kỹ lưỡng và phân tích lý trí, chứ không phải theo đám đông. Khả năng dự đoán lạc quan hay bi quan quyết định bạn có thể đi xa đến đâu trong thị trường tiền kỹ thuật số. Sau khi nắm vững hai khái niệm cơ bản này, bước tiếp theo là không ngừng hoàn thiện khả năng dự đoán thị trường trong thực chiến.