Bạn có bao giờ để ý rằng hai nhà giao dịch có thể nhìn vào cùng một biểu đồ và rút ra những kết luận hoàn toàn khác nhau không? Đó chính là chuyện tăng giá và giảm giá trong thị trường trong một câu chuyện ngắn gọn. Những thuật ngữ này không chỉ là từ ngữ hoa mỹ - chúng cơ bản mô tả xem thị trường đang đi lên hay đi xuống, và quan trọng hơn, các nhà giao dịch nghĩ điều gì sắp xảy ra tiếp theo.

Hãy để tôi giải thích đơn giản. Khi bạn lạc quan về một thứ gì đó, bạn thực sự tin rằng giá sẽ tăng cao hơn. Bạn tích cực, thậm chí mua vào khi giá giảm vì bạn nghĩ đó là một món quà. Ngược lại? Giảm giá nghĩa là bạn nghĩ giá sẽ đi xuống, vì vậy bạn hoặc là bán ra hoặc chờ mua ở mức tốt hơn. Khi những cảm xúc này kéo dài một thời gian, chúng ta gọi đó là giai đoạn tăng giá kéo dài là thị trường bò, và giai đoạn giảm giá kéo dài là thị trường gấu.

Dưới đây là một ví dụ thực tế khiến tôi nhớ mãi. Năm 2017, Bitcoin điên cuồng - bắt đầu khoảng 1.000 đô la và gần chạm 20.000 đô la vào tháng 12. Toàn bộ đợt tăng này được thúc đẩy bởi cảm xúc lạc quan thuần túy. Các tổ chức lớn bắt đầu tham gia, nhà đầu tư nhỏ lẻ FOMO vào, ai cũng nghĩ crypto là tương lai. Lượng vốn đổ vào là điên rồ. Nhưng rồi chuyển sang Ethereum năm 2018 - giảm từ 1.400 đô la xuống còn 85 đô la trong năm đó. Các vấn đề về khả năng mở rộng, tắc nghẽn mạng, cạnh tranh từ các dự án khác. Triển vọng giảm giá trở thành hiện thực tự thỏa mãn khi mọi người cứ bán ra.

Vậy làm thế nào để bạn thực sự nhận biết những thay đổi này? Phân tích kỹ thuật cung cấp cho chúng ta một số manh mối chắc chắn qua các mẫu hình nến. Mẫu hình bao phủ tăng là một trong những mẫu tôi thích theo dõi - bạn thấy một cây nến xanh lớn hoàn toàn nuốt chửng cây nến đỏ trước đó. Nó báo hiệu các người bán đã kiệt sức và người mua đã chiếm thế thượng phong. Mẫu hình búa cũng hoạt động tương tự - bóng dưới dài, thân nhỏ - thể hiện dù người bán đã đẩy mạnh, người mua đã bật lại ngay lập tức. Rồi còn có mẫu hình sao buổi sáng, gồm ba cây nến, trong đó áp lực bán dần yếu đi và người mua từ từ kiểm soát. Ba chiến binh trắng là rõ ràng - ba cây nến tăng liên tiếp leo cao hơn, cho thấy sức mua duy trì mạnh mẽ.

Về phía giảm giá, mẫu hình bao phủ giảm là ngược lại - cây nến đỏ lớn nuốt chửng cây xanh, cho thấy người bán đã nắm quyền. Mẫu sao buổi tối hoạt động như sao buổi sáng nhưng theo chiều ngược lại - ba cây nến trong đó cây giữa có bóng trên dài thể hiện áp lực mua thất bại. Ba con quạ đen là ba cây nến giảm mạnh liên tiếp, chỉ ra bán tháo nghiêm trọng. Mẫu hình người treo xuất hiện ở đỉnh của xu hướng tăng với bóng dưới dài, nhưng điều quan trọng là - chỉ xác nhận khi ngày hôm sau mở cửa giảm mạnh.

Bây giờ, điều tôi rút ra từ việc theo dõi các mẫu hình này là: đừng chỉ nhìn một tín hiệu rồi dốc hết vốn liếng vào. Hãy tìm sự phù hợp - nhiều xác nhận cùng kể một câu chuyện. Khối lượng giao dịch cao đi kèm với biến động giá? Tin tức tích cực phù hợp với các mẫu hình kỹ thuật? Đó là lúc bạn có niềm tin thực sự. Nếu giá tăng nhưng khối lượng chết và cảm xúc hỗn độn, đó là cái bẫy đang chờ xảy ra.

Việc xác định điểm vào lệnh quan trọng không kém gì việc nhận diện xu hướng. Trong xu hướng tăng, giá luôn điều chỉnh giảm - tận dụng những đợt điều chỉnh đó để mua vào. Trong xu hướng giảm, có những đợt bật lên - đó là lúc xem xét mở vị thế bán. Nghiên cứu biểu đồ, biết các mức giá quan trọng, đặt lệnh dừng lỗ trước khi vào lệnh. Không phải để bắt mọi cú di chuyển; mà là để bắt những cú có xác suất thắng cao hơn.

Thêm một điều nữa - cẩn thận với FOMO. Ngay cả khi mọi thứ có vẻ hoàn toàn lạc quan, thị trường có thể đảo chiều trong chớp mắt vì một tin tức bạn không ngờ tới. Các cú giả thường xuyên xảy ra. Đó là lý do bạn cần có kế hoạch trước khi giao dịch, rõ ràng mục tiêu lợi nhuận, và kỷ luật tuân thủ chúng. Thị trường sẽ thử thách bạn. Đặt mục tiêu rõ ràng từ đầu để không bị cuốn theo cảm xúc.

Tóm lại: tăng giá và giảm giá là khung sườn giúp bạn hiểu rõ những gì thực sự đang diễn ra trên thị trường và những gì các nhà giao dịch chung nghĩ sẽ xảy ra tiếp theo. Thành thạo đọc cả cảm xúc lẫn tín hiệu kỹ thuật, bạn sẽ có lợi thế thực sự.