تعاون تسعة بنوك من وول ستريت: تخطط عمالقة مثل جولدمان ساكس وديتشلاند بنك لتطوير عملة مستقرة لمجموعة الدول السبع، مستهدفة سوق المدفوعات بقيمة 50 تريليون دولار.

أعلنت تسعة من عمالقة وول ستريت العالميين، بقيادة جولدمان ساكس (Goldman Sachs) وبنك دويتشه (Deutsche Bank)، عن خطة لتطوير أصل رقمي مدعوم بالاحتياطيات يركز على عملات مجموعة السبع (G7) (أي عملة مستقرة). ويشمل هذا التحالف مؤسسات ثقيلة مثل بنك أمريكا (Bank of America) و سيتي غروب (Citigroup) و UBS. هذه الخطوة هي خطوة رئيسية في تسريع تبني المؤسسات المالية للبلوكتشين، وتهدف إلى الاستحواذ على سوق المدفوعات الرقمية المتوقع أن يتجاوز حجم تداولاته 50 تريليون دولار بحلول عام 2030، والاستجابة للمنافسة والتحديات التي تطرحها جهات الإصدار الموجودة مثل Tether.

عملاق البنوك يشكل تحالفًا، للإصدار عملة مستقرة مدعومة بالاحتياطي

تعمل تسع بنوك بنشاط على إصدار رموز الدفع الرقمية المرتبطة 1:1 بالعملات القانونية التقليدية على البلوكتشين العامة.

· أعضاء التحالف: تشمل أعضاء هذا التحالف: جولدمان ساكس، دويتشه بنك، بنك أمريكا، بنك سانتاندير الإسباني (Banco Santander)، بنك بي إن بي باريبا (BNP Paribas)، مجموعة سيتي، بنك ميتسوبيشي يو إف جي (MUFG Bank)، مجموعة بنك تورونتو دومينيون (TD Bank Group) ومجموعة يو بي إس.

· الأهداف والوسائل: أفادت البنوك أنها ستستكشف إصدار أصول الدفع الرقمية المدعومة بالاحتياطيات المتاحة على البلوكتشين العامة. ستربط هذه الرموز عملات مجموعة السبع، سعياً لزيادة الكفاءة والتنافس في مجال الدفع الرقمي.

· الاتصال بنشاط مع الهيئات التنظيمية: أكدت الرابطة أنها تحتفظ بالاتصال مع الهيئات التنظيمية والمراقبة ذات الصلة في السوق، لتقييم كيفية تعزيز هذه المبادرة للمنافسة في مجال المدفوعات الرقمية.

استهداف فرصة بقيمة 50 تريليون دولار، ومواجهة المنافسة الأصلية في مجال العملات المشفرة

مع تزايد وضوح الإطار التنظيمي، تقوم المؤسسات المالية التقليدية بتسريع تجاربها في البلوكتشين لمواجهة تأثير العملات المستقرة على المدفوعات التقليدية وأعمال الودائع.

· فرصة سوقية بقيمة 50 تريليون دولار: تتوقع بلومبرغ أن تكنولوجيا العملات المستقرة ستعالج أكثر من 50 تريليون دولار من المدفوعات السنوية بحلول عام 2030، لتصبح بديلاً أسرع وأرخص من مسارات الدفع التقليدية.

· المنافسة تزداد حدة: تُحقق شركات إصدار العملات المستقرة الحالية، مثل Tether Holdings، أرباحًا هائلة تصل إلى عدة مليارات من الدولارات سنويًا من خلال استثمار الأصول الاحتياطية في السندات الحكومية والنقد المعادل. تواصل Tether حاليًا جمع التمويل بتقييم يصل إلى 20 مليار دولار، مما يبرز الإمكانات الكبيرة لنموذج الأعمال هذا.

· اتخذت البنوك إجراءات: تأسيس هذا التحالف هو أحدث تقدم في استكشاف البنوك لمدفوعات البلوكتشين، قبل ذلك كان هناك:

· جي بي مورغان (JPMorgan): في يونيو، قامت بإجراء تجربة على JPMD (الرمز الذي يمثل ودائع الدولار الخاصة بالوكالة).

· بنك نيويورك ميلون (BNY Mellon): استكشاف الودائع المرمزة.

· بنك HSBC: في نهاية سبتمبر، أطلق خدمة الإيداع المميز للعملاء من الشركات، لإجراء تحويلات العملات عبر الحدود بشكل آمن من خلال البلوكتشين.

مخاطر فقدان الودائع والاستجابة التنظيمية

يعتبر الاعتماد الواسع للعملات المستقرة تهديدًا مباشرًا لقاعدة ودائع البنوك التقليدية، خاصة في الاقتصادات ذات التضخم العالي.

· تحذير من فقدان الودائع: حذرت بنك ستاندرد تشارترد هذا الشهر من أن انتشار العملات المستقرة قد يؤدي إلى فقدان البنوك في الأسواق الناشئة لأكثر من تريليون دولار من الودائع بحلول عام 2028، حيث يقوم المستخدمون في المناطق ذات التضخم العالي بشكل متزايد برؤية الرموز مثل USDT كحسابات مصرفية بالدولار الفعلية.

· الموقف الحذر للجهات التنظيمية في المملكة المتحدة: لتقليل تدفقات الودائع المحتملة، اقترحت الجهات التنظيمية في المملكة المتحدة في البداية تحديد حد أقصى قدره 10,000 إلى 20,000 جنيه إسترليني لاحتفاظ العملاء الأفراد بالعملة المستقرة. ومع ذلك، أكدت التقارير الأخيرة أن بنك إنجلترا يستعد لإعفاء الشركات التي تحتاج إلى كميات كبيرة من العملة المستقرة للسيولة والتسوية مثل بورصات العملات المشفرة من القيود.

· المنافسة تحفز الابتكار: يعتقد الرئيس التنفيذي لشركة Stripe باتريك كوليسون أن المنافسة بين العملات المستقرة ستجبر البنوك على تقديم عوائد إيداع أكثر تنافسية، حيث أشار إلى أن متوسط العائد على حسابات التوفير في الولايات المتحدة يبلغ 0.40% حاليًا، بينما تكسب البنوك 176 مليار دولار سنويًا من خلال إيداع الاحتياطيات في الاحتياطي الفيدرالي.

الخاتمة

تخطط تسعة من عمالقة وول ستريت لتطوير عملة مستقرة G7، مما يمثل استجابة شاملة من المؤسسة المالية للثورة الرقمية في المدفوعات. في مواجهة المنافسين الأصليين للعملات المشفرة والعمالقة التكنولوجيين (مثل Apple وUber وغيرها) الذين يقتطعون من مجال المدفوعات، انتقل القطاع المصرفي من مناقشة المفاهيم إلى البناء الفعلي. ستتنافس هذه التحالف مع العملة المستقرة باليورو التي تم إطلاقها تحت تنظيم MiCA من قبل البنوك الأوروبية (مثل ING وUniCredit وغيرها). تواجه البنوك التقليدية خيارًا استراتيجيًا: إما التعاون مع الناشرين الحاليين مثل Tether، أو بناء عملتها الخاصة، أو السماح بتسرب إيرادات المدفوعات. يشير تحالف عملة G7 المستقرة إلى أن وول ستريت اختارت الخيار الثاني، ملتزمة بإدماج بنية الأصول الرقمية في أعمالها الأساسية لضمان موقعها المهيمن في الاقتصاد الرقمي العالمي.

إشعار: هذه المقالة هي أخبار معلوماتية ولا تشكل أي نصيحة استثمارية. سوق التشفير متقلب بشدة، يجب على المستثمرين اتخاذ قرارات حذرة.