Solana ETF stake gagne 7% ! Première analyse complète de l'ETF altcoin de la NASDAQ.

En octobre 2025, l'ETP Bitwise Solana sera coté sur le NASDAQ, devenant le premier ETF Solana à être listé sur une bourse traditionnelle, ainsi que le premier ETF de cryptomonnaie à offrir des récompenses de staking intégrées. Ce fonds détient 100 % de SOL en spot et stake tous ses avoirs, répartissant automatiquement aux actionnaires une récompense de staking d'environ 7,1 % par an.

Qu'est-ce que l'ETF Solana ? Pourquoi la cotation au NASDAQ est-elle si importante ?

Solana ETF est un fonds négocié en bourse réglementé qui suit la valeur et la performance de Solana (SOL), permettant aux investisseurs d'acheter et de vendre des actions Solana via des comptes de courtage traditionnels, y compris des comptes Nasdaq. Pas besoin de portefeuille crypto, pas besoin de connaissances spécialisées en blockchain - vous pouvez investir directement dans Solana et profiter de la sécurité et de la liquidité des transactions de titres traditionnels.

L'année dernière, avec le lancement des premiers ETF sur le Bitcoin et l'Ethereum sur les principales bourses américaines, les investisseurs ordinaires ont été témoins d'une transformation historique. Ces fonds ont permis aux gens d'ajouter des cryptomonnaies majeures à leur portefeuille de manière plus facile et plus sécurisée — sans avoir besoin de portefeuilles spéciaux ou de connaissances techniques. Peu après, l'ETF Osprey Solana Staking a été lancé, ouvrant la voie pour permettre aux investisseurs de gagner des récompenses directement à partir du système de staking de Solana via des comptes de courtage ordinaires.

Aujourd'hui, avec le lancement de l'ETP Bitwise Solana sur le Nasdaq, Solana va devenir davantage un point focal. Ce n'est pas simplement un fonds crypto ordinaire - c'est le premier ETF Solana coté sur une bourse grand public, combinant le potentiel de croissance des prix avec des récompenses de staking intégrées. Le Nasdaq, en tant que deuxième plus grande bourse mondiale, appuie l'ETF Solana, ce qui signifie une reconnaissance réglementaire et une confiance de niveau institutionnel.

Bitwise Solana ETP trois principaux avantages :

100% Transactions Spot Directes : Le Bitwise Solana ETP détient réellement des SOL, offrant un véritable suivi, et non une synthèse.

Récompenses de staking intégrées : Bitwise stakera tous les tokens SOL détenus par le fonds et distribuera automatiquement les récompenses de staking Solana aux actionnaires. Aucune autre ETF Solana américaine sur le NASDAQ ou d'autres échanges ne peut offrir une solution d'intégration aussi vaste.

Sur le NASDAQ : En tant que l'un des premiers ETF en spot de cryptomonnaies listés sur le NASDAQ, le Bitwise Solana ETP établit une référence pour les investissements en SOL transparents et réglementés.

Solana rendement annuel historique de staking : 7 % Comment y parvenir ?

L'attrait de l'ETF Solana réside en partie dans le mécanisme de staking - c'est-à-dire le processus de verrouillage des jetons SOL pour gagner des récompenses du réseau. Les revenus de staking proviennent de la participation à la validation du consensus du réseau Solana, où les validateurs confirment les transactions et maintiennent la sécurité du réseau, en retour ils reçoivent des jetons SOL nouvellement émis et des frais de transaction.

Évolution historique de l'APY de Solana :

2021 : Le rendement des dépôts (APY) de Solana est anormalement élevé, dépassant généralement 9 %, car le réseau s'efforce d'attirer des validateurs et des premiers adoptants.

2022-2023 : Avec de plus en plus de personnes participant au staking, le taux de rendement annuel a diminué, se situant généralement entre 6,5 % et 7,5 %.

2024 : Le taux de rendement annuel se stabilise entre 6,8 % et 7,3 %, reflétant la maturité croissante de l'économie des tokens et la sécurité de l'écosystème.

À partir d'octobre 2025 : le rendement annuel moyen des stakings de Solana sur les nœuds de validation principaux est de 7,1 %, ce rendement très compétitif sera automatiquement transmis aux détenteurs de l'ETP Bitwise Solana.

Pourquoi le ETF de staking est-il important ? La plupart des staking nécessitent des compétences techniques ou impliquent des opérations à haut risque de “chasse au rendement” sur DeFi. Le Bitwise Solana ETP vous permet d'obtenir des rendements grâce à la régulation de la NASDAQ, à une garde professionnelle et à des frais très bas. Tous les staking sont parfaitement gérés par Bitwise Onchain Solutions grâce à la technologie Helius, permettant aux investisseurs de profiter des récompenses de staking sans aucune opération technique.

Guide d'investissement complet de Bitwise Solana ETP

Bitwise Solana ETP est une solution ETF Solana intégrée conçue pour les investisseurs de détail et institutionnels, offrant une exposition immédiate au prix du SOL et des revenus de staking sans couture. Voici les informations clés que les investisseurs doivent connaître.

Bitwise Solana ETP données clés :

Code de l'action : BSOL

Échange : Nasdaq (peut également être négocié sur d'autres bourses américaines)

Frais de gestion : 0,20 %, les 10 premiers millions de dollars d'actifs gérés sont exonérés de frais de gestion pendant les trois premiers mois.

Création et rachat d'actifs physiques : étroitement lié à la valeur nette d'inventaire

Fournisseur de technologie de staking : soutenu par Helius

Les frais de gestion de 0,20 % sont extrêmement compétitifs dans l'industrie des ETF. En comparaison, les frais de gestion des ETF Bitcoin se situent généralement entre 0,25 % et 0,50 %. Plus important encore, l'offre d'absence de frais de gestion pour les 1 000 premiers millions de dollars d'actifs au cours des trois premiers mois signifie que les premiers investisseurs peuvent profiter des rendements de staking à un coût quasi nul.

Le mécanisme de création et de rachat d'actifs réels garantit que le prix de l'ETF est étroitement lié au prix au comptant de Solana, évitant ainsi d'éventuelles primes ou décotes énormes similaires à celles observées dans les premiers jours de GBTC. Lorsque les investisseurs institutionnels ont besoin d'une grande quantité de parts d'ETF, les participants autorisés (AP) achètent des SOL au comptant et les remettent au fonds en échange de parts d'ETF. Et vice versa. Ce mécanisme garantit que les opportunités d'arbitrage sont rapidement éliminées, et le prix de l'ETF reflète toujours la valeur réelle de SOL.

Aperçu du marché Solana : le prix de 203 dollars peut-il se maintenir ?

D'ici octobre 2025, le prix de SOL sera de 203 dollars, avec une capitalisation boursière dépassant 91 milliards de dollars, consolidant la position de Solana en tant que sixième plus grand actif cryptographique au monde. La récente performance a été propulsée par le succès de l'introduction en bourse de Bitwise Solana ETP sur le Nasdaq, avec un afflux de 24 millions de dollars dans les ETF la semaine dernière, le prix de SOL ayant grimpé de 12 %.

D'un point de vue technique, 200 dollars est un niveau psychologique et une résistance technique importante. SOL a déjà tenté à plusieurs reprises de se maintenir au-dessus de 200 dollars sans succès. Cette fois-ci, la rupture et le maintien de ce niveau montrent une confiance du marché considérablement renforcée. Les analystes considèrent 215 dollars comme le prochain plafond de prix clé - mais la volatilité reste présente (c'est toujours le cas dans le domaine des cryptomonnaies).

JPMorgan estime que l'ETF Solana (principalement le Bitwise Solana ETP) pourrait attirer jusqu'à 6 milliards de dollars d'actifs sous gestion d'ici 2025, dépassant largement les prévisions des analystes d'il y a un an. Cette prévision optimiste repose sur plusieurs facteurs : la confiance institutionnelle apportée par la cotation sur le Nasdaq, l'attractivité des rendements de staking, et la croissance continue de l'écosystème Solana.

Les avantages technologiques du réseau Solana soutiennent également sa valeur à long terme. Ce réseau peut traiter plus de 65 000 transactions par seconde, avec des frais de transaction de seulement quelques centimes, bien inférieurs à ceux d'Ethereum. Cela fait de Solana une plateforme idéale pour les applications DeFi, NFT et de jeux. À mesure que davantage de développeurs choisissent de construire sur Solana, l'effet réseau stimulera davantage la demande pour le SOL.

Autres ETF Solana et paysage concurrentiel

Le Bitwise Solana ETP n'est pas le seul choix sur le marché, mais c'est actuellement le plus grand Solana ETF cotée au Nasdaq offrant des revenus de staking. Voici d'autres produits concurrents.

Le Grayscale Solana Trust (abrégé en « GSOL ») continue de croître, soutenant désormais la fonction de staking, et est proposé par des courtiers principaux. Grayscale, en tant qu'une des premières institutions à avoir lancé un trust Bitcoin, possède une riche expérience dans le domaine de la gestion d'actifs cryptographiques. Cependant, ses frais de gestion sont généralement plus élevés que ceux de Bitwise, et sa liquidité sur le Nasdaq est inférieure à celle de BSOL.

Le 21Shares Solana ETF attend toujours l'approbation des autorités réglementaires d'ici octobre 2025, mais devrait bientôt être coté sur le NASDAQ. 21Shares possède une riche expérience en matière d'ETP cryptographiques sur le marché européen, et son entrée sur le marché américain viendra enrichir les choix des investisseurs.

REX/Osprey Solana Staking ETF est le premier ETF à offrir une exposition directe aux mises, mais sa taille de gestion d'actifs est inférieure à celle des produits de Bitwise. Une taille plus petite peut entraîner une liquidité plus faible et un plus grand écart entre les prix d'achat et de vente.

Les ETF/ETP en Litecoin et Hedera de Canary Capital, ainsi que d'autres altcoins récemment lancés ou annoncés sur le Nasdaq, montrent la confiance des régulateurs et renforcent l'intégration du marché des cryptomonnaies. La Securities and Exchange Commission des États-Unis a approuvé un ETF Bitcoin au comptant en janvier 2024, ce qui a déclenché aujourd'hui une forte activité sur le Nasdaq avec de nouveaux ETF Solana, Bitwise Solana ETP et d'autres ETP d'altcoins.