4つの投資家がビットコインの次の上昇のために注目している重要なシグナル

ビットコイン (CRYPTO: BTC) は、手に入れやすい現金のおかげで急成長しています。まるで大好きな松の葉の上に置かれた焚き火のようです。焚き付けを追加すると、炎はさらに高く燃え上がります；焚き付けを消してしまうと、光はすぐに消えかけます。 現在、4つのマクロ指標が中央銀行、特に連邦準備制度が暗号通貨の急騰を促進するための措置を講じている可能性があることを示しています。 投資家は、群衆の前でこれらの数値を追跡することで、他の人々が見出しについて議論している間に、ビットコインの次の価格上昇を捉えることができる。

1. マネーサプライ アメリカの広範な通貨供給を(M2)のような経済の多くの燃料タンクの1つと考えてください。 このタンクが満杯になると、住宅ローンからビットコインのような投機的資産まで、あらゆるものに対してより多くの現金が利用可能になります。縮小しているときは、家庭や企業が撤退し、リスクのある資産が苦しむことになります。さらに、一般的に言えば、資金が得やすくなると、投資家は暗号通貨のようなリスクの高い賭けを受け入れる傾向があります。 数ヶ月の縮小の後、M2の成長は4月初めにプラスに転じました。セントルイス連邦準備銀行の最新データによると、現在、この増加は昨年の水準より約1%高いです。 それは大きな飛躍ではありませんが、歴史はその転換自体に意味があることを示しています。2010年以降のビットコインの大きな上昇は、M2が縮小を停止した後にのみ始まりました。ですので、その軌道を注視してください。
2. 銀行準備金 銀行準備金とは、商業銀行が連邦準備制度に預けている預金のことです。準備金が高いということは、銀行が互いに、また多くの顧客に対して気軽に貸し出せることができ、資金不足を心配する必要がないことを意味します。これにより、クレジットが安価で豊富になります。安価なクレジットは、流動性のおかげで好調に成長する資産にとって良いニュースです。例えば、ビットコインのような。 2025年のほとんどの期間、準備金は3兆ドルを超える水準で維持されており、規制当局が快適だと見なす水準よりもはるかに高いです。その現金が動いていないため、銀行は貸付や追加の信用を抑制する理由があまりなく、高リスクの市場の隅々に流れ込む傾向があります。言い換えれば、この状況が続く限り、ビットコインは引き続き恩恵を受けるでしょう。
3. フェッドの貸借対照表 FRBは自らのバランスシートを縮小しました。FRBはパンデミック刺激策の間に購入した米国財務省証券を売却したため、実質的にシステムから資金を引き上げています。流通するドルが少なくなることで、通常は金融条件が引き締まり、リスク選好が和らぎます。 3月19日に、FRBはこの削減のペースを緩め、国債の月間削減上限を250億ドルから50億ドルに引き下げると発表しました。 ドルの吸引速度を減少させることで、より多くの流動性が生まれ、政府が引き続き多くの借金をする場合、バランスシートは2026年以前に再び成長する可能性があります。 そのような変化は、金を吸い込む機械を止めてから、すぐに印刷機を動かすことに似ています -- そしてビットコインは印刷機が動いているときがとても好きです。
4. USDによる資金調達コスト 国際資金の流れもビットコインにとって重要な指標であり、これまで議論してきた他のメカニズムよりも少し複雑です。 現在、大手多国籍企業はドルを借りてユーロに約2％のディスカウントで交換できるため、彼らのオーバーナイトの利息請求書を削減しています。このように安いお金があると、ある程度の現金準備がよりリスクのある資産に漏れ出すことがよくあり、2023年末に同様の状況がビットコインの80％の価格上昇を後押ししました。ディスカウントが続くようであれば、これはこの通貨を後押しする原動力となるでしょう。 この情報に基づいて投資するにはどうすればいいですか この4つのシグナルが同時に緑色に点滅することはめったにありません。したがって、賢明な投資家は熱意が希少である間にビットコインのポジションをゆっくりと構築するべきです。流動性が急増したときにすぐに参加できるようにするためです。週ごとに小額を購入するドルコスト平均法(DCAing)を使用することで、貿易戦争や劇的な選挙に関するセンセーショナルな見出しがあっても、時間に関するリスクを中和できます。したがって、ここで進めるにはこれが最良の方法かもしれません。