Токенізація активів: новий рубіж фінансової сфери

Токенізація активів стає важливим трендом у фінансовій сфері, великі фінансові установи активно беруть участь у цій інновації. Станом на травень 2024 року, ринок реальних світових активів (RWA) перевищив 6,6 мільярда доларів США, що відображає зростаючий інтерес інвесторів до таких нових фінансових продуктів. Токенізація RWA та впровадження їх у блокчейн не лише може забезпечити можливості отримання прибутку в децентралізованих фінансах, але й реалізувати фрагментацію активів, підвищити ліквідність та створити інвестиційні можливості для інвесторів з різними рівнями капіталу. Очікується, що до 2030 року ринок токенізації активів досягне 10 трильйонів доларів США.

Основні переваги токенізації активів включають:

• Підвищення ліквідності та доступності через взаємодійні токенізовані активи
• Дозволити дрібним інвесторам інвестувати в високодоходні активи з невеликим капіталом
• підвищити прозорість
• Покращення зв'язку з екосистемою DeFi

Ринкова капіталізація токенізованих державних облігацій США зросла з 114 мільйонів доларів у 2023 році до 845 мільйонів доларів. Згідно з дослідженням компанії Ernst & Young, 64% інвесторів з високим рівнем капіталу та 33% інституційних інвесторів планують збільшити інвестиції в токенізовані державні облігації до кінця 2024 року.

Ondo Finance перетворює фінанси через свій децентралізований протокол, поєднуючи технологію блокчейн з традиційними фінансовими активами. Ondo наразі пропонує два основні інвестиційні продукти:

1. USDY(Ondo Долар США Токен доходності ):

   • токенізовані векселі, підтримувані короткостроковими американськими державними облігаціями та банківськими депозитами
   • Пропонує річну дохідність 5,30%, загальна заблокована сума становить 3,1535 мільярда доларів
   • Безпечніше та прозоріше за традиційні стабільні монети
   • Керуються компанією Ankura Trust, забезпечуючи відповідність і захист інвесторів

2. OUSG(Ondo короткострокові державні облігації США ):

   • Надати пасивним інвесторам низькоризикові токенізовані короткострокові державні облігації США
   • Пропонує річну прибутковість 4.81%, загальний обсяг заблокованих активів становить 2.2132 мільйона доларів США
   • У березні 2024 року інвестиції будуть переведені з SHV BlackRock на BUIDL
   • Нова версія rOUSG надає прибуток через додаткові Токени

Крім того, Ondo також запустила Flux Finance, децентралізовану платформу для кредитування на базі Compound V2, яка підтримує відкриті токени та обмежені токени.

У конкурентному середовищі Ondo Finance, співпрацюючи з традиційними фінансовими гігантами такими як BlackRock, уникнула прямої конкуренції, одночасно пропонуючи інноваційні продукти та займаючи вигідну позицію в сфері RWA. Інші конкуренти включають Centrifuge, Ethena, Maple Finance та Pendle.

Токен ONDO є токеном управління Ondo Finance та його протоколу Flux Finance. Власники можуть голосувати за різні пропозиції в Ondo DAO. Щоб ініціювати пропозицію, потрібно мати або бути делегованим принаймні 100 мільйонів ONDO голосів.

Команда Ondo Finance складається з професіоналів з традиційних фінансів та Web3, включаючи таланти з таких компаній, як Goldman Sachs, BlackRock, OpenSea тощо. Компанія завершила декілька раундів фінансування та встановила партнерські відносини з Aptos Foundation, Thala Labs, Wintermute та BlackRock.

Заглядаючи в майбутнє, Ondo планує розширити використання своїх токенізованих грошових еквівалентів і додатково дослідити можливість застосування технології блокчейн у більш широкій сфері фінансових послуг. Хоча стикається з певними викликами, такими як регуляторна невизначеність і ризики централізації, Ondo Finance все ще залишається на передовій у цій новій сфері токенізації активів.