O desempenho do private equity quantitativo de centenas de bilhões chegou. Quem será o protagonista em 2025?

Foi divulgado o desempenho mais recente de 10 mil milhões de colocações privadas quantitativas em 2025. De acordo com o Shanghai Securities News, o retorno médio de 10 mil milhões de colocações privadas em 2025 atingirá 32,77%. Entre eles, os gigantes quantitativos tiveram um bom desempenho, com um retorno médio superior a 37% em 2025.

Do ponto de vista da distribuição de rendimentos, 4 10 mil milhões de colocações privadas quantitativas terão retornos inferiores a 20% em 2025, 34 retornarão entre 20% e 49,99%, e outras 7 retornarão mais de 50% em 2025.

Entre eles, a Lingjun Investment liderou o ranking do private equity com um desempenho anual de 73,51%, sendo também a única private placement quantitativa com um retorno anual médio superior a 70% em 2025. Fundada em 2014, a Lingjun Investment é o primeiro grupo de private equity e membro da Asset Management Association na China, com o fundador Cai Meijie, e a equipa principal é liderada por Ma Zhiyu e outros profissionais que estão profundamente envolvidos no setor há mais de 10 anos. A empresa foca-se no investimento quantitativo, define múltiplos mercados para ações e futuros, e cria estratégias diversificadas, como seleção quantitativa de ações e valorização de índices. Anteriormente, alguns meios de comunicação relataram que a sua escala de gestão em 2023 atingirá os 50 mil milhões de yuans.

A Magic Square Quant conquistou o segundo lugar no ranking anual quantitativo privado com um desempenho de 56,55%. De acordo com informações públicas, a Magic Square Quant é um conhecido gigante de private equity quantitativo na China, fundado pelo fundador Liang Wenfeng em 2008 enquanto estudava engenharia de informação e comunicação na Universidade de Zhejiang, e é um fundo de cobertura com genes de matemática, computação, investigação e IA. A escala da empresa cresceu rapidamente, com uma escala de gestão superior a 10 mil milhões de yuan em 2019 e 100 mil milhões de yuan em 2021. A aplicação da tecnologia de IA é uma das principais competitividades do Magic Square Quant. A Magic Square Quant também incubou a Hangzhou Deep Seek Artificial Intelligence Basic Technology Research Co., Ltd. (DeepSeek), o modelo R1 da empresa lançado em janeiro de 2025, que ultrapassou os principais meios de comunicação e redes sociais em menos de uma semana após o seu lançamento, tornando-se o “cavalo negro” anual da indústria da IA.

A Xinhong Tianhe tornou-se a terceira empresa anual de private equity quantitativo mais forte, com 53,39%, criada em 2012, tendo obtido a qualificação de gestora de fundos de private equity em 2015, sendo pioneira na negociação quantitativa doméstica, com o atual diretor-geral Zhang Yi e o sócio fundador Zhang Peng. Focando-se no investimento quantitativo, apresentando estratégias diversificadas como seleção de ações, melhoria de índices e CTA, criando um modelo de “fábrica quantitativa de IA”, plataformas de supercomputação e IA desenvolvidas por si próprios, e a escala de gestão ultrapassará os 10 mil milhões de yuans pela primeira vez em 2023.

(Fonte do artigo: Centro de Investigação da Riqueza Oriental)