Зрозумійте систему фракційного резервування: концепції та функціонування

Концепція фракційного резервування у банківській системі

Фракційне резервування - це механізм, який використовують комерційні банки, що дозволяє отримувати прибуток, позичаючи частину депозитів своїх клієнтів, залишаючи лише невелику частку цих депозитів у вигляді реальних грошей, доступних для зняття. Ця система фактично створює гроші з нічого, використовуючи відсоток від банківських депозитів клієнтів.

Банки зобов'язані зберігати мінімальний відсоток депозитів на своїх рахунках, маючи можливість позичати залишок. Коли кредит надається, як банк, так і позичальник вважають ці кошти активами, подвоюючи таким чином початкову суму в економічному плані. Ці гроші потім повторно використовуються та позичаються, створюючи множниковий ефект.

Походження та еволюція системи часткових резервів

Система фракційного резервування виникла близько 1668 року, коли шведський центральний банк став першим у світі, хоча більш примітивні форми вже існували раніше. Ідея того, що депозити можуть стимулювати економіку через кредити, швидко здобула популярність.

Після того, як Швеція офіційно затвердила практику, структура фракційних резервів швидко встановилася та поширилася. У Сполучених Штатах були створені два центральні банки, але жоден з них не проіснував. У 1913 році Закон про Федеральний резерв створив центральний банк США з метою стабілізації, максимізації та нагляду за економікою в контексті цін, зайнятості та процентних ставок.

Робота системи часткових резервів

Коли клієнт вносить гроші на свій банківський рахунок, банк стає власником цих грошей, пропонуючи натомість рахунок депозиту, з якого клієнт може знімати. Однак банк не зберігає всю суму на рахунку клієнта, резервуючи лише невелику частку (зазвичай між 3% і 10%) і використовуючи решту для надання кредитів.

Процес множення депозитів відбувається ланцюгом: коли Клієнт A вносить $50.000 у Банк 1, він утримує 10% як резерв і позичає $45.000 Клієнту B. Коли B вносить цю суму в Банк 2, він утримує свій відсоток і позичає $40.500 Клієнту C, який, у свою чергу, вносить в інший банк. Цей цикл триває, перетворюючи початковий депозит у $50.000 на $234.280 загальної доступної валюти в системі, демонструючи потужний мультиплікаційний ефект часткових резервів.

Ризики та виклики системи часткового резервування

Одним із основних ризиків цієї системи є можливість банківської паніки, коли всі вкладники вирішують одночасно зняти свої кошти. Оскільки банк зберігає лише частину депозитів, ймовірно, що він не зможе виконати свої фінансові зобов'язання.

Велика депресія в Сполучених Штатах є яскравим прикладом катастрофічних наслідків масового виведення. Наразі банки підтримують резерви, іноді вище мінімально необхідних, щоб зменшити шанси на подібну подію та краще задовольняти потреби своїх клієнтів.

Переваги та недоліки системи

Хоча банки отримують більшу частину вигод від цієї прибуткової системи, клієнти також отримують відсотки на своїх депозитних рахунках. Уряди стверджують, що система заохочує витрати та сприяє стабільності та економічному зростанню.

Однак багато економістів вважають, що система часткових резервів є нездатною і ризикованою, особливо враховуючи, що сучасна грошова система базується на кредиті/боргу, а не на реальних грошах. Економічна система залежить від довіри людей до банків та фіатних грошей, встановлених урядами.

Фракційне резервування та світ криптовалют

На відміну від традиційної системи, криптовалюти функціонують децентралізовано. [Bitcoin], наприклад, керується розподіленою мережею вузлів, дані захищені криптографічними доказами та записані в публічному реєстрі, званому блокчейн.

У світі криптовалют немає необхідності в центральному банку або відповідальному органі. Випуск Біткоїна обмежений 21 мільйоном одиниць, створюючи зовсім інший контекст, ніж традиційна банківська система. Тому концепція часткових резервів не застосовується до світу криптовалют, пропонуючи альтернативу традиційній фінансовій системі.